Η BTIG αναπροσάρμοσε τις προοπτικές της για την RxSight Inc. (NASDAQ: RXST), μειώνοντας την τιμή-στόχο στα 59 δολάρια από τα προηγούμενα 73 δολάρια, ενώ επανέλαβε την αξιολόγηση Buy για τη μετοχή, ενόψει των οικονομικών αποτελεσμάτων του δεύτερου τριμήνου της RxSight για το οικονομικό έτος 2024, τα οποία παρουσίασαν έσοδα ύψους 34,9 εκατ. δολαρίων, σημειώνοντας σημαντική αύξηση 67,6% σε ετήσια βάση.
Το ποσό αυτό ξεπέρασε τόσο τις εκτιμήσεις της BTIG όσο και τις εκτιμήσεις της κοινής γνώμης, οι οποίες είχαν διαμορφωθεί σε 32,2 εκατ. δολάρια και 32,3 εκατ. δολάρια, αντίστοιχα.
Η RxSight ανακοίνωσε προσαρμοσμένες ζημίες ανά μετοχή (LPS) ύψους $0,00, ξεπερνώντας τις αναμενόμενες προσαρμοσμένες LPS των $(0,20) και $(0,22). Οι επιδόσεις της εταιρείας ενισχύθηκαν από την παράδοση 78 Light Delivery Devices (LDDs), υποδεικνύοντας αύξηση 16,4% σε ετήσια βάση και 18,2% σε τριμηνιαία βάση. Επιπλέον, η χρήση 24.214 φακών προσαρμοζόμενου φωτός (LALs) αντιπροσώπευε μια εντυπωσιακή αύξηση 92,0% σε ετήσια βάση και 19,8% σε τριμηνιαία βάση.
Ο ρυθμός χρήσης της εταιρείας σημείωσε επίσης εντυπωσιακή αύξηση, φθάνοντας τα 11,0 LALs ανά LDD ανά μήνα, μια αύξηση 19,5% σε ετήσια βάση και μια επιτάχυνση σε σύγκριση με το πρώτο και το δεύτερο τρίμηνο του προηγούμενου οικονομικού έτους, όπου σημειώθηκε αύξηση 5,2% σε τριμηνιαία βάση.
Σε απάντηση αυτών των ισχυρών αποτελεσμάτων, η RxSight αύξησε τις προβλέψεις της για το οικονομικό έτος 2024 κατά 5 εκατομμύρια δολάρια στο μέσο, προβλέποντας πλέον έσοδα στο εύρος 139,0 έως 140,0 εκατομμύρια δολάρια, που μεταφράζεται σε αύξηση 56% έως 57% σε σχέση με το προηγούμενο έτος.
Παρά τη σημειωθείσα αύξηση των λειτουργικών δαπανών, το μεγαλύτερο μέρος αυτής της αύξησης αποδίδεται σε μη ταμειακά τεκμηριωμένες αυξήσεις στις αποζημιώσεις βάσει μετοχών (SBC). Η ανάλυση της BTIG υποδηλώνει ότι οι επιδόσεις του πρόσφατου τριμήνου έχουν αμβλύνει τις ανησυχίες σχετικά με τη θέση της RxSight στην αγορά.
Η BTIG υπογράμμισε ότι τα αυξανόμενα ποσοστά υιοθέτησης της RxSight, όπως αποδεικνύεται από τις μετρήσεις χρήσης, αποτελούν ελπιδοφόρα σημάδια για τους επενδυτές.
Οι προσπάθειες της εταιρείας να επεκτείνει τη δυνατότητα εφαρμογής της τεχνολογίας της σε έναν ευρύτερο πληθυσμό ασθενών αναμένεται να δημιουργήσουν έναν θετικό βρόχο ανατροφοδότησης για τους γιατρούς, τόσο κλινικά όσο και οικονομικά, αυξάνοντας τον αριθμό των ασθενών που είναι επιλέξιμοι για θεραπεία με LDDs και LAL+.
InvestingPro Insights
Καθώς η RxSight Inc. (NASDAQ:RXST) συνεχίζει να περιηγείται στο ανταγωνιστικό τοπίο, τα πρόσφατα στοιχεία της InvestingPro υπογραμμίζουν τις προκλήσεις και τις δυνατότητες που αντιμετωπίζει η εταιρεία. Με κεφαλαιοποίηση 1,59 δισ. δολάρια, η RxSight διαπραγματεύεται με υψηλό πολλαπλασιαστή τιμής/βιβλίου 9,7, ο οποίος, παρά την εντυπωσιακή αύξηση των εσόδων της εταιρείας κατά 75,67% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2024, υποδηλώνει μια premium αποτίμηση. Αυτό περιπλέκεται περαιτέρω από το γεγονός ότι οι αναλυτές δεν αναμένουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος, όπως υποδεικνύεται από τους αρνητικούς δείκτες P/E -32,61 και προσαρμοσμένους -36,99. Επιπλέον, η μετοχή έχει παρουσιάσει σημαντική μεταβλητότητα, με συνολική απόδοση τιμής ενός μηνός -28,39%, γεγονός που αντανακλά την αβεβαιότητα των επενδυτών.
Ωστόσο, δεν είναι μόνο προκλητικά τα νέα. Η σημαντική αύξηση των εσόδων και το περιθώριο μικτού κέρδους 63,39% τους τελευταίους δώδεκα μήνες υποδεικνύουν ένα ισχυρό υποκείμενο επιχειρηματικό μοντέλο. Επιπλέον, οι συμβουλές της InvestingPro υποδεικνύουν ότι ο RSI της μετοχής υποδηλώνει ότι βρίσκεται σε υπερπουλημένη περιοχή, γεγονός που θα μπορούσε να προσελκύσει τους επενδυτές που αναζητούν πιθανή ανάκαμψη. Επιπλέον, η RxSight λειτουργεί με μέτριο επίπεδο χρέους και διαθέτει ρευστά διαθέσιμα που υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις, παρέχοντας κάποια οικονομική σταθερότητα.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια βαθύτερη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές, συμπεριλαμβανομένων πληροφοριών σχετικά με την απόδοση της μετοχής σε διαφορετικά χρονικά πλαίσια και τη θεμελιώδη ανάλυση. Υπάρχουν 9 ακόμη συμβουλές της InvestingPro διαθέσιμες για την RxSight, τις οποίες μπορείτε να εξερευνήσετε για μια ολοκληρωμένη επενδυτική στρατηγική. Αυτές οι συμβουλές μπορούν να βρεθούν στη διεύθυνση: https://www.investing.com/pro/RXST.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης