Την Τετάρτη, η CFRA, ένας διακεκριμένος οίκος χρηματοοικονομικών ερευνών, αύξησε την τιμή-στόχο για τις μετοχές της Teledyne Technologies Incorporated (NYSE:TDY) στα 460 δολάρια, από τον προηγούμενο στόχο των 446 δολαρίων. Ο οίκος διατήρησε την αξιολόγηση Buy για τη μετοχή.
Ο νέος στόχος βασίζεται σε μια αποτίμηση 21,4 φορές τα προβλεπόμενα κέρδη ανά μετοχή (EPS) της εταιρείας για το 2025, η οποία είναι χαμηλότερη από τον ιστορικό μέσο όρο των πέντε ετών της Teledyne.
Η Teledyne ανακοίνωσε κέρδη ανά μετοχή β' τριμήνου ύψους 4,58 δολαρίων, ξεπερνώντας την εκτίμηση συναίνεσης για 4,50 δολάρια. Ωστόσο, οι πωλήσεις της εταιρείας μειώθηκαν κατά 3,6%, που ήταν ελαφρώς καλύτερη επίδοση από την αναμενόμενη. Η πτώση των πωλήσεων αποδόθηκε στις ασθενέστερες επιδόσεις των τομέων ψηφιακής απεικόνισης και τεχνικών συστημάτων, οι οποίοι σημείωσαν πτώση 6,8% και 8,7% αντίστοιχα.
Αυτό αντισταθμίστηκε εν μέρει από την αύξηση των εσόδων στους τομείς των οργάνων και της αεροδιαστημικής και άμυνας, οι οποίοι αυξήθηκαν κατά 1,6% και 4,5%, αντίστοιχα.
Το λειτουργικό περιθώριο κέρδους της εταιρείας παρέμεινε σταθερό στο 18%, με το βελτιωμένο μείγμα προϊόντων να αντισταθμίζει τον χαμηλότερο όγκο πωλήσεων. Η CFRA προβλέπει ότι η Teledyne θα παρουσιάσει διαδοχική ανάκαμψη των πωλήσεων κατά το δεύτερο εξάμηνο του έτους, καθώς και σε ετήσια βάση, ενισχυμένη από ένα ρεκόρ ανεκτέλεστων εργασιών. Η εταιρεία αναμένει επίσης ότι οι πωλήσεις απεικόνισης βιομηχανικού αυτοματισμού θα ανακάμψουν.
Οι προοπτικές της CFRA υποστηρίζονται περαιτέρω από τη δυναμική του τμήματος ναυτιλιακών οργάνων της Teledyne, το οποίο επωφελείται από τις ισχυρότερες υπεράκτιες αγορές ενέργειας και άμυνας, συμβάλλοντας θετικά στα περιθώρια κέρδους της εταιρείας.
Ο οίκος σημειώνει ότι το καθαρό χρέος της Teledyne ανέρχεται στα 2,4 δισ. δολάρια, αλλά προβλέπει βελτίωση των ελεύθερων ταμειακών ροών, προβλέποντας ότι θα αυξηθούν στα 900 εκατ. δολάρια το 2024 και στα 1,1 δισ. δολάρια το 2025, από 721 εκατ. δολάρια το 2023.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Teledyne FLIR Defense, θυγατρική της Teledyne Technologies Incorporated, εξασφάλισε σύμβαση ύψους 15 εκατομμυρίων δολαρίων για την προμήθεια ενός συμμάχου του ΝΑΤΟ με οπτικά σκοπευτικά ThermoSight® HISS-XLR. Το συμβόλαιο περιλαμβάνει επίσης ανταλλακτικά, εκπαίδευση και πρόσθετη υποστήριξη εντός της παραλήπτριας χώρας.
Η Teledyne ολοκλήρωσε επίσης την εξαγορά της Adimec Holding B.V. με έδρα την Ολλανδία, μιας εταιρείας γνωστής για τις βιομηχανικές και επιστημονικές κάμερες υψηλής απόδοσης. Η κίνηση αυτή ευθυγραμμίζεται με τη στρατηγική της Teledyne για την ενίσχυση των προσφορών της στην τεχνολογία απεικόνισης.
Σε συνεργασία με την TerraPower, η Teledyne Brown Engineering, μια άλλη θυγατρική της, πρόκειται να υποστηρίξει το έργο επίδειξης του αντιδραστήρα Natrium™ στο Wyoming.
Η εταιρεία θα σχεδιάσει, θα κατασκευάσει και θα δοκιμάσει ένα πρωτότυπο μηχάνημα μεταφοράς εντός δοχείου για τη μονάδα Natrium. Ωστόσο, η BofA Securities υποβάθμισε τη μετοχή της Teledyne από "Buy" σε "Neutral", επικαλούμενη την επιβράδυνση της μονάδας ψηφιακής απεικόνισης της εταιρείας, η οποία συνεισφέρει περίπου το 50% των εσόδων της.
Παρά την κάμψη των πωλήσεων στις αγορές απεικόνισης και οργάνων μικρού κύκλου, η Teledyne ανακοίνωσε ένα πρώτο τρίμηνο που σημείωσε ρεκόρ όσον αφορά το λειτουργικό περιθώριο μη-GAAP, τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή και τις ελεύθερες ταμειακές ροές. Η εταιρεία σχεδιάζει να αντισταθμίσει αυτό το γεγονός με την ανάπτυξη στους τομείς της ναυτιλίας, της αεροπορίας και της άμυνας. Επιπλέον, η Teledyne αξιολογεί ευκαιρίες εξαγοράς και έχει σχέδια για επαναγορά μετοχών.
InvestingPro Insights
Μετά την ενημέρωση των τιμών-στόχων της CFRA για την Teledyne Technologies Incorporated (NYSE:TDY), τα δεδομένα και οι συμβουλές της InvestingPro προσφέρουν πρόσθετες προοπτικές για τους επενδυτές που εξετάζουν τη μετοχή. Η κεφαλαιοποίηση της Teledyne ανέρχεται στα 19,7 δισ. δολάρια και η εταιρεία διαπραγματεύεται με δείκτη P/E 22,18, ελαφρώς πάνω από τον πολλαπλασιαστή αποτίμησης της CFRA. Τα έσοδα της εταιρείας για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2024 αναφέρονται σε 5,6 δισεκατομμύρια δολάρια, με περιθώριο μικτού κέρδους 43,32%, υποδεικνύοντας ισχυρή κερδοφορία.
Η InvestingPro Tips συνιστά προσοχή, σημειώνοντας ότι οι αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τις προσδοκίες τους για τα κέρδη της επόμενης περιόδου και η μετοχή διαπραγματεύεται σε υψηλό δείκτη P/E σε σχέση με την βραχυπρόθεσμη αύξηση των κερδών. Ωστόσο, η σταθερή χρηματοοικονομική θέση της Teledyne αντανακλάται στο γεγονός ότι τα ρευστά διαθέσιμα υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της και οι αναλυτές παραμένουν αισιόδοξοι για την κερδοφορία της εταιρείας φέτος. Επιπλέον, η Teledyne είναι κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες και έχει αποδώσει υψηλές αποδόσεις την τελευταία δεκαετία, αν και δεν καταβάλλει μέρισμα στους μετόχους.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια βαθύτερη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές για την Teledyne. Χρησιμοποιώντας τον κωδικό κουπονιού PRONEWS24, οι αναγνώστες μπορούν να κερδίσουν έως και 10% έκπτωση σε μια ετήσια συνδρομή Pro και μια ετήσια ή διετή συνδρομή Pro+, ξεκλειδώνοντας πολύτιμες πληροφορίες που θα μπορούσαν να ενημερώσουν τις επενδυτικές αποφάσεις. Επί του παρόντος, υπάρχουν διαθέσιμες 5 ακόμη συμβουλές InvestingPro για την Teledyne, στις οποίες μπορείτε να έχετε πρόσβαση στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/TDY.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης