Η FTAI Infrastructure Inc., μια εταιρεία που ειδικεύεται στη λειτουργία σιδηροδρομικών γραμμών μεταφοράς, ολοκλήρωσε με επιτυχία μια σημαντική συμφωνία χρηματοδότησης που περιλαμβάνει την έκδοση ομολογιακών δανείων ύψους 382 εκατ. δολαρίων. Η συναλλαγή, η οποία πραγματοποιήθηκε την Πέμπτη, εκτελέστηκε μέσω των θυγατρικών της εταιρείας στο πλαίσιο του τμήματος Jefferson Terminal και του Port of Beaumont Navigation District της κομητείας Jefferson του Τέξας.
Η χρηματοδότηση περιλαμβάνει δύο σειρές ομολόγων: 164,4 εκατ. δολάρια της σειράς 2024A Dock and Wharf Facility Revenue Bonds με επιτόκιο που κυμαίνεται από 5,000% έως 5,250% και λήξη μεταξύ 2039 και 2054 και 217,9 εκατ. δολάρια της φορολογητέας σειράς 2024B Facility Revenue Bonds με σταθερό επιτόκιο 10,000% και λήξη το 2026.
Τα Ομόλογα της Σειράς 2024 εξασφαλίζονται με πληρωμές από τον Jefferson προς το Λιμάνι, συμπεριλαμβανομένων εκείνων που απορρέουν από τη Σύμβαση Δανείου Υψηλής Τάξης και τη Μίσθωση Εγκαταστάσεων, και αποτελούν περιορισμένες υποχρεώσεις του Λιμανιού. Τα έσοδα από τα ομόλογα θα χρησιμοποιηθούν για την πληρωμή ή την αποζημίωση της Jefferson για το κόστος του Φορολογητέου Έργου της Σειράς 2024Β.
Σε συνδυασμό με την έκδοση των ομολόγων, η Jefferson συνήψε μια δεύτερη τροποποιημένη και αναδιατυπωμένη συμφωνία δανείου με το λιμάνι. Η συμφωνία αυτή περιλαμβάνει διάφορους όρους, όπως περιορισμούς σε πρόσθετο χρέος, επενδύσεις και εμπράγματα βάρη, με την επιφύλαξη συγκεκριμένων εξαιρέσεων.
Επιπλέον, υπογράφηκε σύμβαση μίσθωσης εγκαταστάσεων, με την οποία εκμισθώνονται οι αφορολόγητες εγκαταστάσεις του 2024 στην Jefferson για 50 έτη. Η Jefferson είναι υπεύθυνη για την απόκτηση, την κατασκευή και την ολοκλήρωση αυτών των εγκαταστάσεων, με πληρωμές ενοικίου που έχουν οριστεί για την κάλυψη του κεφαλαίου και των τόκων των ομολόγων της σειράς 2024A. Η Jefferson έχει επίσης την επιλογή να αγοράσει τις αφορολόγητες εγκαταστάσεις του 2024 υπό ορισμένες προϋποθέσεις.
Εκτελέστηκε επίσης ένα Leasehold Deed of Trust, με το οποίο παραχωρείται εμπράγματο δικαίωμα και εμπράγματη ασφάλεια επί των δικαιωμάτων και συμφερόντων της Jefferson στη μίσθωση των εγκαταστάσεων, στη σχετική μίσθωση εδάφους και σε άλλα περιουσιακά στοιχεία στον διαχειριστή προς όφελος του εξασφαλισμένου πράκτορα για λογαριασμό των ιδιοκτητών των ομολόγων της σειράς 2024.
Αυτή η χρηματοοικονομική κίνηση αποτελεί μέρος της ευρύτερης στρατηγικής της FTAI Infrastructure για τη βελτιστοποίηση της κεφαλαιακής της διάρθρωσης και την επένδυση στα έργα υποδομής της. Οι πληροφορίες που δημοσιοποιήθηκαν βασίζονται σε δήλωση δελτίου τύπου.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η FTAI Infrastructure αποτέλεσε αντικείμενο διαφόρων αξιοσημείωτων εξελίξεων. Η Compass Point αναπροσάρμοσε τις προοπτικές της για την εταιρεία, αυξάνοντας τον στόχο τιμής στα 11 δολάρια από τα προηγούμενα 7 δολάρια, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Buy.
Η απόφαση αυτή ακολούθησε την έκθεση της FTAI Infrastructure για τα προσαρμοσμένα EBITDA του πρώτου τριμήνου του 2024, η οποία υπολείπεται των εκτιμήσεων, κυρίως λόγω μιας απρόβλεπτης διακοπής λειτουργίας του διυλιστηρίου στο Jefferson Terminal και υψηλότερων από τα αναμενόμενα επαγγελματικών εξόδων. Παρά τις αναποδιές αυτές, η Compass Point αναμένει πλήρη αντιστροφή του αποτελέσματος το δεύτερο τρίμηνο του 2024.
Η FTAI Infrastructure ανακοίνωσε επίσης νέες πρωτοβουλίες, συμπεριλαμβανομένης μιας δράσης κεφαλαιακής διάρθρωσης στο Jefferson Terminal και νέων εμπορικών ευκαιριών στην Transtar, οι οποίες αναμένεται να συμβάλουν σημαντικά στην αξία της εταιρείας. Ο Τερματικός Σταθμός Jefferson παρουσιάζει όγκο διακίνησης ρεκόρ και αναμένεται να παρουσιάσει αποτελέσματα ρεκόρ για το δεύτερο τρίμηνο του 2024. Η εταιρεία βρίσκεται επίσης σε καλό δρόμο για να εξέλθει από το οικονομικό έτος 2024 με εκτιμώμενο ετήσιο ρυθμό λειτουργίας EBITDA ύψους 80 εκατ. δολαρίων.
Κατά το πρώτο τρίμηνο του 2024, η FTAI Infrastructure ανακοίνωσε αύξηση 24% στα προσαρμοσμένα EBITDA σε 37,2 εκατ. δολάρια, χάρη στα ισχυρά αποτελέσματα της θυγατρικής της Transtar και τη συνεπή λειτουργία στο Long Ridge. Η εταιρεία προβλέπει ότι το τρέχον EBITDA θα ξεπεράσει τα 200 εκατ. δολάρια για το έτος και ανακοίνωσε τριμηνιαίο μέρισμα 0,03 δολάρια ανά μετοχή.
Η FTAI Infrastructure σχεδιάζει επίσης νέα χρηματοδότηση χρέους στο Jefferson για την αναχρηματοδότηση υφιστάμενων υποχρεώσεων και τη χρηματοδότηση βελτιώσεων στην αποβάθρα. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υπογραμμίζουν τις προοπτικές ανάπτυξης της εταιρείας και τις προσπάθειες δημιουργίας αξίας.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης