Την Τρίτη, η Stifel, εταιρεία παροχής χρηματοοικονομικών υπηρεσιών, διατήρησε την αξιολόγηση "Buy" και τον στόχο τιμών 295,00 δολαρίων για τη μετοχή της Alnylam Pharmaceuticals (NASDAQ:ALNY). Η στάση του οίκου έρχεται μετά την εξέταση των πλήρων δεδομένων της μελέτης HELIOS-B για το Vutrisiran, το φάρμακο της Alnylam για τη θεραπεία της αμυλοείδωσης με τη μεσολάβηση τρανσθυρετίνης (ATTR).
Παρόλο που τα δεδομένα δεν παρείχαν τα ισχυρά στοιχεία που αναμένονταν για να επιβεβαιωθεί η Vutrisiran ως η κορυφαία θεραπεία στην αγορά, η δοκιμή κρίθηκε και πάλι σημαντικά θετική.
Τα αποτελέσματα της μελέτης HELIOS-B αποτέλεσαν θέμα συζήτησης μεταξύ των βασικών ηγετών γνώμης (KOLs) στον ιατρικό τομέα. Ένας ιατρός αναμένει ότι το Vutrisiran θα εξασφαλίσει το πλειοψηφικό μερίδιο στη θεραπεία πρώτης γραμμής (1L) για την ATTR, ενώ ένας άλλος, υιοθετώντας μια πιο μετρημένη άποψη με βάση τα δεδομένα, προβλέπει ότι το φάρμακο θα επιτύχει σημαντική χρήση τόσο στη θεραπεία 1L όσο και στη θεραπεία δεύτερης γραμμής (2L). Αυτές οι απόψεις επικεντρώνονται στα κλινικά δεδομένα, τα οποία αποτελούν μόνο μία πτυχή της πιθανής επιτυχίας του φαρμάκου στην αγορά.
Οι οικονομικοί αναλυτές υπογράμμισαν επίσης τα οικονομικά πλεονεκτήματα που μπορεί να έχει το Vutrisiran ως φάρμακο του Μέρους Β, το οποίο θα μπορούσε να οδηγήσει περαιτέρω την πρόσληψή του στην αγορά της θεραπείας πρώτης γραμμής. Παρά το γεγονός ότι το φάρμακο δεν αναδείχθηκε ως η αδιαμφισβήτητη θεραπεία πρώτης γραμμής στο συνέδριο της Ευρωπαϊκής Καρδιολογικής Εταιρείας (ESC), οι αναλυτές πιστεύουν ότι αυτό δεν είναι απαραίτητο για να αποκτήσει την ιδιότητα blockbuster, με τις προβλεπόμενες μέγιστες πωλήσεις για την Alnylam να φθάνουν δυνητικά τα 5 έως 6 δισεκατομμύρια δολάρια ή και περισσότερα.
Συνοπτικά, τα πλήρη δεδομένα από τη μελέτη HELIOS-B υποδηλώνουν ότι η Vutrisiran μπορεί να μην έχει ανταποκριθεί στις υψηλότερες προσδοκίες, αλλά εξακολουθεί να κατέχει ισχυρή θέση στο τοπίο της θεραπείας της ATTR. Η μετοχή της Alnylam διατηρεί μια πολλά υποσχόμενη προοπτική με σημαντικές ευκαιρίες στην αγορά μπροστά μας, όπως αντικατοπτρίζεται στην επαναλαμβανόμενη αξιολόγηση Buy και τον στόχο τιμής της Stifel.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η έκθεση κερδών της εταιρείας για το δεύτερο τρίμηνο ξεπέρασε τις προσδοκίες σε έσοδα και κέρδη, κυρίως λόγω της ανάπτυξης του franchise TTR και μιας πληρωμής ορόσημου από μια συμφωνία αδειοδότησης με τη Regeneron. Η Alnylam επικαιροποίησε τις προβλέψεις της για τα έσοδα του 2024, αναμένοντας πλέον ότι τα έσοδα από τα προϊόντα θα φτάσουν μεταξύ 1,575 δισ. και 1,65 δισ. δολαρίων.
Η Wolfe Research διατήρησε την αξιολόγηση Peerperform για την Alnylam, αναμένοντας πιθανή κανονιστική έγκριση του φαρμάκου acoramidis τον Νοέμβριο του 2024. Εν τω μεταξύ, οι TD Cowen, H.C. Wainwright, BMO Capital και Barclays διατήρησαν τις θετικές προοπτικές τους για την Alnylam, τονίζοντας τις δυνατότητες της θεραπείας Amvuttra της εταιρείας.
Η Citi διατήρησε επίσης την ουδέτερη αξιολόγηση για την Alnylam, εστιάζοντας στις επερχόμενες εκδηλώσεις της εταιρείας, συμπεριλαμβανομένης της κοινοποίησης πρόσθετων δεδομένων στη συνάντηση της Heart Failure Society of America και της ημέρας επενδυτών της εταιρείας TTR. Η Alnylam προετοιμάζεται για πιθανή κανονιστική έγκριση, με σχέδια για την υποβολή συμπληρωματικής αίτησης νέου φαρμάκου έως το τέλος του 2024. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υποδηλώνουν τη δέσμευση της Alnylam να προωθήσει τον προϊοντικό της αγωγό.
InvestingPro Insights
Καθώς η Alnylam Pharmaceuticals (NASDAQ:ALNY) συνεχίζει να περιηγείται στο ανταγωνιστικό τοπίο των θεραπειών ATTR με το φάρμακό της Vutrisiran, οι απόψεις της InvestingPro παρέχουν μια βαθύτερη οικονομική προοπτική. Το μικτό περιθώριο κέρδους της Alnylam εντυπωσιάζει στο 87,0% για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το δεύτερο τρίμηνο του 2024, υποδεικνύοντας μια ισχυρή ικανότητα ελέγχου του κόστους σε σχέση με τα έσοδα.
Επιπλέον, τα ρευστά διαθέσιμα της εταιρείας ξεπερνούν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις, γεγονός που υποδηλώνει οικονομική ανθεκτικότητα στο εγγύς μέλλον. Ωστόσο, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι οι αναλυτές δεν αναμένουν ότι η Alnylam θα είναι κερδοφόρα φέτος, με έναν αρνητικό δείκτη P/E της τάξης του -447,12 να αντικατοπτρίζει αυτό το κλίμα.
Στο πλαίσιο των επιδόσεων της αγοράς, η Alnylam έχει σημειώσει σημαντική συνολική απόδοση τιμών τριών μηνών της τάξης του 74,6% και απόδοση έξι μηνών της τάξης του 72,13%, γεγονός που αναδεικνύει την εμπιστοσύνη των επενδυτών στις δυνατότητες ανάπτυξης της εταιρείας. Αυτό υποστηρίζεται περαιτέρω από το γεγονός ότι 10 αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα πάνω τα κέρδη τους για την προσεχή περίοδο, όπως σημειώνεται στο InvestingPro Tips. Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο εμπεριστατωμένη ανάλυση, υπάρχουν διαθέσιμα πρόσθετα InvestingPro Tips, τα οποία προσφέρουν μια ολοκληρωμένη άποψη για την οικονομική κατάσταση της Alnylam και τις προοπτικές της αγοράς.
Με κεφαλαιοποίηση αγοράς 33,72 δισ. δολάρια και εκτίμηση της δίκαιης αξίας από τους αναλυτές στα 295 δολάρια, σε σύγκριση με την εκτίμηση της InvestingPro για τη δίκαιη αξία στα 221,65 δολάρια, η αποτίμηση της Alnylam από την αγορά απαιτεί προσεκτική εξέταση. Παρόλο που η εταιρεία δεν καταβάλλει μέρισμα, η δυνατότητα αύξησης κεφαλαίου, όπως υποδεικνύεται από τις πρόσφατες κινήσεις των τιμών και τις αναθεωρήσεις των αναλυτών, μπορεί να ενδιαφέρει τους επενδυτές που εστιάζουν στην ανάπτυξη.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης