Την Τρίτη, η Citi επαναβεβαίωσε την αξιολόγηση Buy για τις μετοχές της IntercontinentalExchange (NYSE:ICE) με σταθερή τιμή-στόχο τα 162,00 δολάρια. Η επιβεβαίωση του χρηματοπιστωτικού ιδρύματος ακολουθεί την ανάλυση των μεγεθών συναλλαγών του Ιουνίου, τα οποία έδειξαν σημαντική αύξηση του μέσου ημερήσιου όγκου συναλλαγών (ADV) σε ετήσια βάση (YOY), ιδιαίτερα στον τομέα της ενέργειας.
Κατά το δεύτερο τρίμηνο, ο ενεργειακός τομέας της IntercontinentalExchange επέδειξε ισχυρές επιδόσεις. Ο συνολικός ADV αυξήθηκε κατά 36% σε σύγκριση με την ίδια περίοδο πέρυσι. Η αύξηση αυτή οφείλεται κυρίως στην αύξηση κατά 36% του όγκου συναλλαγών φυσικού αερίου και στην αξιοσημείωτη αύξηση των συμβολαίων αργού πετρελαίου Brent και WTI, τα οποία αυξήθηκαν κατά 16% και 65% σε ετήσια βάση, αντίστοιχα.
Η θετική στάση της Citi για την IntercontinentalExchange υποστηρίζεται από διάφορους παράγοντες. Σε αυτούς περιλαμβάνονται η συνεχιζόμενη δυναμική στο σύμπλεγμα συναλλαγών ενέργειας, η αισιόδοξη πρόβλεψη για την επιχείρηση σταθερού εισοδήματος και εμπορευμάτων (FICC) της εταιρείας και οι επιτυχημένες εξαγορές πελατών.
Επιπλέον, η συνεχιζόμενη ενσωμάτωση της επιχείρησης ενυπόθηκων δανείων αναμένεται να συμβάλει στην αύξηση των επαναλαμβανόμενων εσόδων, η οποία αναμένεται να γίνει πιο εμφανής έως το 2025.
Η δήλωση του αναλυτή υπογράμμισε την ευνοϊκή θέση της εταιρείας στο χώρο του χρηματιστηρίου, τονίζοντας τις συνεχείς κερδισμένες πελατείες και την πρόοδο της ενσωμάτωσης του τομέα των ενυπόθηκων δανείων ως βασικούς παράγοντες ανάπτυξης της εταιρείας. Η ικανότητα της IntercontinentalExchange να διατηρήσει μια δυναμική παρουσία στον κλάδο και οι δυνατότητες αύξησης των εσόδων της τα επόμενα χρόνια αποτέλεσαν κεντρικό στοιχείο για την επαναλαμβανόμενη σύσταση αγοράς της Citi.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η IntercontinentalExchange έλαβε αναβάθμιση από την Goldman Sachs, επικαλούμενη ισχυρή αύξηση των κερδών ανά μετοχή (EPS). Το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα αναμένει ότι τα EPS της εταιρείας θα παρουσιάσουν σημαντική αύξηση έως το 2025, λόγω των διαρθρωτικών συνεπειών και της κυρίαρχης θέσης της εταιρείας στις παγκόσμιες αγορές ενέργειας.
Επιπλέον, ο τομέας Fixed Income Data & Analytics της εταιρείας και ο τομέας Mortgage Tech αναμένεται να παρουσιάσουν σημάδια επιτάχυνσης της ανάπτυξης.
Σε πρόσφατες εξελίξεις, ο πρόεδρος της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς (SEC) Gary Gensler εξέφρασε την υποστήριξή του στον ανταγωνισμό στην εκκαθάριση των αμερικανικών κρατικών ομολόγων, έναν τομέα στον οποίο η IntercontinentalExchange έχει δείξει ενδιαφέρον. Επιπλέον, η IntercontinentalExchange ανέφερε αύξηση του όγκου συναλλαγών κατά 33% σε ετήσια βάση σε πολλούς τομείς για τον Μάιο του 2024.
Ακόμα, η εταιρεία συμφώνησε να καταβάλει πρόστιμο ύψους 10 εκατ. δολαρίων για την επίλυση κατηγοριών που σχετίζονται με την καθυστέρηση στην αποκάλυψη μιας εισβολής στον κυβερνοχώρο, σύμφωνα με την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς. Σε μια πιο φωτεινή σημείωση, το Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης (NYSE), το οποίο διαχειρίζεται η IntercontinentalExchange, δημιούργησε το NYSE Tech Council, με στόχο την προώθηση της ηγεσίας σκέψης και την ανταλλαγή βέλτιστων πρακτικών στον τομέα της τεχνολογίας.
Τέλος, αναλυτικό σημείωμα της Keefe, Bruyette & Woods αναπροσάρμοσε την τιμή-στόχο για την IntercontinentalExchange, μειώνοντάς την ελαφρώς από τα $156,00 στα $155,00, διατηρώντας την αξιολόγηση Outperform. Η προσαρμογή αυτή έγινε μετά την ανακοίνωση των κερδών της IntercontinentalExchange, τα οποία έπεσαν έξω από τις προσδοκίες του οίκου κατά 0,02 δολάρια ανά μετοχή, γεγονός που αποδίδεται σε χαμηλότερα από τα αναμενόμενα έσοδα.
InvestingPro Insights
Η IntercontinentalExchange (NYSE:ICE) αποτελεί θέμα ενδιαφέροντος για τους επενδυτές, με την Citi να διατηρεί την αξιολόγηση Buy και υψηλό στόχο τιμής. Για την παροχή περαιτέρω πλαισίου, τα στοιχεία της InvestingPro αποκαλύπτουν ότι η ICE έχει κεφαλαιοποίηση αγοράς 80,79 δισ. δολαρίων και διαπραγματεύεται με δείκτη τιμής προς κέρδη (P/E) 32,15, ο οποίος προσαρμόζεται σε 31,27 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2024.
Παρά αυτόν τον σχετικά υψηλό δείκτη P/E, ο δείκτης PEG της εταιρείας για την ίδια περίοδο διαμορφώνεται στο ελκυστικό 0,48, γεγονός που υποδηλώνει ότι η αύξηση των κερδών της μπορεί να δικαιολογήσει την αποτίμηση.
Επιπλέον, η αύξηση των εσόδων της ICE είναι εντυπωσιακή, με αύξηση 15% τους τελευταίους δώδεκα μήνες και τριμηνιαία αύξηση 20,78% το α' τρίμηνο του 2024. Αυτό ευθυγραμμίζεται με την αισιοδοξία της Citi όσον αφορά τις επιδόσεις της εταιρείας, ιδίως στον τομέα των ενεργειακών συναλλαγών. Οι μετοχές της ICE διαπραγματεύονται κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, στο 99,06% της κορυφής, αντανακλώντας την εμπιστοσύνη των επενδυτών και την ισχυρή θέση της εταιρείας στην αγορά.
Μεταξύ των συμβουλών της InvestingPro, αξίζει να σημειωθεί ότι η ICE έχει αυξήσει το μέρισμά της για 12 συνεχόμενα έτη και διαπραγματεύεται σε χαμηλό δείκτη P/E σε σχέση με την βραχυπρόθεσμη αύξηση των κερδών. Αυτοί οι παράγοντες, σε συνδυασμό με το συνεπές ιστορικό καταβολής μερίσματος και τις προβλέψεις των αναλυτών για κερδοφορία για το έτος, συμβάλλουν σε θετικές προοπτικές για την εταιρεία.
Για όσους επιθυμούν να εμβαθύνουν στα οικονομικά στοιχεία και τις μελλοντικές προοπτικές της ICE, υπάρχουν διαθέσιμες επιπλέον 5 Συμβουλές InvestingPro, στις οποίες μπορείτε να έχετε πρόσβαση με τον αποκλειστικό κωδικό κουπονιού PRONEWS24 για έκπτωση έως και 10% σε ετήσια συνδρομή Pro και ετήσια ή διετή συνδρομή Pro+ στο InvestingPro.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης