Την Πέμπτη, η Raymond James διατήρησε την αξιολόγηση Outperform για τη μετοχή της Marvell Technology Group Ltd. (NASDAQ:MRVL) και αύξησε την τιμή-στόχο στα 130,00 δολάρια, από τα προηγούμενα 120,00 δολάρια. Η εταιρεία ημιαγωγών, που πλέον αποτιμάται σε πάνω από 92 δισεκατομμύρια δολάρια, έχει δει τη μετοχή της να εκτοξεύεται κατά 75% από την αρχή του έτους, αντανακλώντας την ισχυρή εμπιστοσύνη των επενδυτών στις δυνατότητές της στην τεχνητή νοημοσύνη, το ισχυρό χαρτοφυλάκιο πνευματικής ιδιοκτησίας και τις στρατηγικές συνεργασίες με πελάτες.
Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, 28 αναλυτές έχουν πρόσφατα αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προσδοκίες τους για τα κέρδη, υποδηλώνοντας αυξανόμενη αισιοδοξία για τις προοπτικές της εταιρείας.
Κατά τη διάρκεια πρόσφατων συναντήσεων με επενδυτές με τον Διευθύνοντα Σύμβουλο της Marvell, Matt Murphy, και τον Ανώτερο Αντιπρόεδρο Σχέσεων με Επενδυτές, Ashish Saran, ο αναλυτής της Raymond James διαπίστωσε ότι οι προοπτικές της εταιρείας είναι θετικές, παρά το γεγονός ότι δεν συζητήθηκαν βραχυπρόθεσμες τάσεις.
Η στρατηγική και η εκτέλεση της διοικητικής ομάδας επαινέθηκαν, ιδιαίτερα στον τομέα των εξατομικευμένων ολοκληρωμένων κυκλωμάτων, όπου τονίστηκε η ισχυρή πνευματική ιδιοκτησία της Marvell, συμπεριλαμβανομένων των SERDES, εξατομικευμένης μνήμης υψηλού εύρους ζώνης (HBM) και συσκευασίας, παράλληλα με την εμπειρογνωμοσύνη της σε επίπεδο συστήματος στη δικτύωση και τη συνδεσιμότητα.
Η διοικητική ομάδα της Marvell εξέφρασε εμπιστοσύνη στη στρατηγική συνεργασία της με την Amazon Web Services (AWS) και υποβάθμισε τυχόν ανησυχίες για πιθανή μείωση της ζήτησης στο δεύτερο εξάμηνο του 2025 ή το 2026. Επιπλέον, η συνεργασία με τον Πελάτη C, που ταυτοποιήθηκε ως Microsoft, αναμένεται να αυξηθεί το 2026, αντιπροσωπεύοντας μια σημαντική ευκαιρία για τη Marvell.
Η ζήτηση για οπτική συνδεσιμότητα είναι επίσης ισχυρή, με πρόσθετη υποστήριξη από τους επερχόμενους κύκλους προϊόντων 1.6T/800ZR που έχουν προγραμματιστεί για το 2025. Με την προϋπόθεση ότι δεν θα υπάρξει σημαντική ύφεση στις δαπάνες για τεχνητή νοημοσύνη, η Raymond James προβλέπει ένα πιθανό σύνθετο ετήσιο ρυθμό ανάπτυξης (CAGR) εσόδων άνω του 25% για τη Marvell τα επόμενα τρία έως τέσσερα χρόνια, με πορεία προς κέρδη ανά μετοχή (EPS) περίπου 7 δολαρίων. Η ανάλυση του InvestingPro δείχνει ότι η εταιρεία αναμένεται να γίνει κερδοφόρα φέτος, με τους αναλυτές να προβλέπουν EPS 1,57 δολαρίων για το οικονομικό έτος 2025.
Ανακαλύψτε 12 επιπλέον αποκλειστικά ProTips και ολοκληρωμένες μετρήσεις αποτίμησης με μια συνδρομή InvestingPro, συμπεριλαμβανομένης της λεπτομερούς ανάλυσης Εύλογης Αξίας και της Ερευνητικής Έκθεσης Pro που καλύπτει την αναπτυξιακή πορεία της Marvell.
Η αναθεώρηση προς τα πάνω της τιμής-στόχου από 120 σε 130 δολάρια αποδίδεται στην υψηλότερη πεποίθηση για την αύξηση της παραγωγής εξατομικευμένων ολοκληρωμένων κυκλωμάτων της εταιρείας, τα οποία αναμένεται να συμβάλουν σημαντικά στην ανάπτυξη και την απόδοση της Marvell τα επόμενα χρόνια.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Marvell Technology έχει γίνει αντικείμενο πολλών εξελίξεων. Ο αναλυτής της CFRA Angelo Zino αύξησε την τιμή-στόχο για τη Marvell στα 130,00 δολάρια, επικαλούμενος αισιόδοξες προοπτικές ανάπτυξης. Οι εκτιμήσεις για τα κέρδη της εταιρείας έχουν αναθεωρηθεί προς τα πάνω από 28 αναλυτές, αντανακλώντας θετικές προσδοκίες για την επερχόμενη περίοδο. Έχουν γίνει επίσης προσαρμογές στις εκτιμήσεις για τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) των οικονομικών ετών 2025, 2026 και 2027, κυρίως λόγω της αναμενόμενης αύξησης στην παραγωγή εξατομικευμένων ολοκληρωμένων κυκλωμάτων πυριτίου.
Η συνολική διαθέσιμη αγορά (TAM) της Marvell προβλέπεται να αυξηθεί με σύνθετο ετήσιο ρυθμό 29% έως το 2028, φτάνοντας τα 75 δισεκατομμύρια δολάρια. Στον τομέα της εξατομικευμένης υπολογιστικής, η Marvell αναμένεται να διατηρήσει μερίδιο αγοράς 20%, που μεταφράζεται σε περίπου 8 δισεκατομμύρια δολάρια σε έσοδα.
Η Marvell παρουσίασε επίσης πρόσφατα ένα οπτικό chipset 1,6 Tbps και μια εξατομικευμένη αρχιτεκτονική υπολογιστών με μνήμη υψηλού εύρους ζώνης (HBM), που στοχεύουν στη βελτίωση των μεταφορών δεδομένων και της απόδοσης της τεχνητής νοημοσύνης. Αυτές οι καινοτομίες αναμένεται να ενισχύσουν τη χρήση και την απόδοση των υποδομών των κέντρων δεδομένων.
Επιπλέον, η Marvell παρουσίασε τον επεξεργαστή ψηφιακού σήματος Aquila coherent-lite, βελτιστοποιημένο για κατανεμημένα κέντρα δεδομένων πανεπιστημιουπόλεων. Αναλυτές από τη Morgan Stanley και τη Raymond James έχουν αναγνωρίσει τα ισχυρά αποτελέσματα του τομέα των ημιαγωγών και προσάρμοσαν ανάλογα τις τιμές-στόχους τους για τη Broadcom.
Η οικονομική υγεία της Marvell παραμένει ισχυρή με ένα διαχειρίσιμο επίπεδο χρέους 4,1 δισεκατομμυρίων δολαρίων, με το καθαρό χρέος στα 3,2 δισεκατομμύρια δολάρια. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις αντανακλούν μια σειρά θετικών τάσεων για τη Marvell, συμπεριλαμβανομένης της αύξησης των εκτιμήσεων για τα κέρδη από 28 αναλυτές.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης