Την Πέμπτη, η RBC Capital Markets επικαιροποίησε το χρηματοοικονομικό της μοντέλο για τη μετοχή της Pharming Group NV (PHARM:NA), καταλήγοντας σε υψηλότερη τιμή-στόχο για τις μετοχές της βιοφαρμακευτικής εταιρείας. Ο αναλυτής της εταιρείας αύξησε την τιμή-στόχο σε 2,15€, από 1,60€ προηγουμένως, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Outperform για τη μετοχή.
Η αναθεώρηση αντικατοπτρίζει την αναμενόμενη ολοκλήρωση της συμφωνίας της Pharming με την Abliva, η οποία αναμένεται να εισαγάγει το υποψήφιο φάρμακο KL1333 στην αγωγή της Pharming. Η συμφωνία σηματοδοτεί επίσης σημαντική αύξηση των δαπανών για έρευνα και ανάπτυξη (R&D) κατά τα επόμενα τέσσερα έως πέντε χρόνια. Η RBC Capital έχει ενσωματώσει στο μοντέλο της πιθανότητα επιτυχίας 33% για το KL1333, με προβλεπόμενες μέγιστες πωλήσεις που ξεπερνούν τα 1,4 δισεκατομμύρια δολάρια.
Η νέα τιμή-στόχος των 2,15€ αντιπροσωπεύει μια αισιόδοξη άποψη για τις δυνατότητες του φαρμάκου στην αγορά, παρά την αυξημένη επένδυση σε R&D που οδηγεί σε χαμηλότερο σενάριο αρνητικής περίπτωσης στα 0,30€. Ωστόσο, ο αναλυτής προτείνει επίσης ένα σημαντικά υψηλότερο δυναμικό θετικής περίπτωσης στα 4,80€, σε περίπτωση που το KL1333 επιτύχει το καθεστώς blockbuster.
Η αξιολόγηση Outperform υποδεικνύει ότι η RBC Capital Markets συνεχίζει να βλέπει θετικά την Pharming Group υπό το πρίσμα των πρόσφατων εξελίξεων και των μελλοντικών προοπτικών. Τα σχόλια του αναλυτή υπογραμμίζουν την ισορροπία μεταξύ των κινδύνων που σχετίζονται με τις αυξημένες δεσμεύσεις για R&D και των πιθανών ανταμοιβών από την επιτυχή ανάπτυξη και εμπορευματοποίηση του KL1333.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης