Τη Δευτέρα, η Oppenheimer προσάρμοσε την τιμή-στόχο για τις μετοχές της Keros Therapeutics (NASDAQ:KROS), μιας βιοφαρμακευτικής εταιρείας κλινικού σταδίου, στα 63,00$, μειωμένη από τα προηγούμενα 102,00$. Παρά τη μείωση, η εταιρεία διατήρησε την αξιολόγηση Outperform για τη μετοχή.
Η μετοχή διαπραγματεύεται αυτή τη στιγμή στα 18,83$, πολύ χαμηλότερα από τους στόχους των αναλυτών που κυμαίνονται από 23$ έως 105$, με ισχυρή σύσταση αγοράς 1,5 στα 5. Αυτή η απόφαση ακολουθεί τις πρόσφατες εξελίξεις στις κλινικές δοκιμές της εταιρείας.
Η Keros Therapeutics ανακοίνωσε πρόσφατα στις 12 Δεκεμβρίου 2024 ότι θα σταματήσει τη δοσολογία στις ομάδες μεσαίας έως υψηλής δόσης της μελέτης TROPOS Φάσης 2 για το φάρμακο cibotercept. Αυτό οφειλόταν σε δυσκολίες στη διαφοροποίηση του προφίλ αποτελεσματικότητας και ασφάλειας του φαρμάκου από αυτό ενός ανταγωνιστικού φαρμάκου, του sotatercept.
Η αγορά αντέδρασε έντονα σε αυτά τα νέα, με τις μετοχές της Keros να σημειώνουν πτώση ακριβώς 71,95% την τελευταία εβδομάδα, σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, ενώ ο ευρύτερος τομέας της βιοτεχνολογίας, που μετράται από το XBI, είδε μια πτώση περίπου 2%. Ο δείκτης RSI της μετοχής υποδεικνύει υπερπωλημένες συνθήκες, υποδηλώνοντας δυνατότητα για τεχνική ανάκαμψη.
Παρά αυτή την οπισθοδρόμηση, η Oppenheimer υποδεικνύει ότι η αντίδραση της αγοράς μπορεί να είναι πρόωρη. Μετά από διαβουλεύσεις με ιατρικούς εμπειρογνώμονες, η εταιρεία βλέπει μια βιώσιμη πορεία για το cibotercept σε χαμηλότερες δόσεις.
Η συνεχιζόμενη δοσολογία στα 1,5 mg/kg αναμένεται να αντιστοιχεί πιθανώς στην αποτελεσματικότητα του sotatercept, χωρίς τους συσχετιζόμενους κινδύνους αύξησης της αιμοσφαιρίνης και αιμορραγίας. Οι ειδικοί επίσης ανέφεραν ότι η περικαρδιακή συλλογή, μια κατάσταση που παρατηρήθηκε στη μελέτη, θα μπορούσε να συνδέεται με ασθενείς με αυτοάνοσα νοσήματα του συνδετικού ιστού, γεγονός που προσθέτει πολυπλοκότητα στην ανάπτυξη του φαρμάκου.
Η αναθεωρημένη τιμή-στόχος αντικατοπτρίζει ενημερωμένες υποθέσεις σχετικά με τη διείσδυση του φαρμάκου στην αγορά μέχρι το 2032, η οποία έχει μειωθεί στο μισό από περίπου 17% σε περίπου 8%. Επιπλέον, η αποτίμηση της Oppenheimer λαμβάνει υπόψη τις συνεισφορές από το elritercept για μυελοδυσπλαστικά σύνδρομα και μυελοΐνωση, οι οποίες εκτιμώνται σε περίπου 23$ ανά μετοχή της τιμής-στόχου.
Επιπλέον, η pro forma ταμειακή θέση της Keros, ενισχυμένη από μια προκαταβολή 200 εκατομμυρίων δολαρίων από μια συμφωνία με την Takeda, παραμένει ισχυρή με τρέχοντα δείκτη 19,03, υποδεικνύοντας επαρκή ρευστότητα για τη χρηματοδότηση των λειτουργιών. Το δυναμικό του KER-065 για τη θεραπεία της παχυσαρκίας, για το οποίο αναμένονται δεδομένα Φάσης 1 στο πρώτο τρίμηνο του 2025, συνυπολογίζεται επίσης στον υπολογισμό.
Αυτά τα στοιχεία λειτουργούν ως σημεία αναφοράς στην εκτίμηση της Oppenheimer για την αποτίμηση της Keros Therapeutics. Για βαθύτερες γνώσεις σχετικά με την οικονομική υγεία και τις μετρήσεις αποτίμησης της Keros, συμπεριλαμβανομένων 15 επιπλέον ProTips και ολοκληρωμένης οικονομικής ανάλυσης, εξετάστε το ενδεχόμενο εγγραφής στο InvestingPro.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Keros Therapeutics έχει βιώσει σημαντικές προσαρμογές στις προσδοκίες της αγοράς. Η αναλυτική εταιρεία H.C. Wainwright διατήρησε την αξιολόγηση Αγοράς για την εταιρεία αλλά μείωσε την τιμή-στόχο από 100$ σε 47$, μετά την ανακοίνωση της εταιρείας για διακοπή της δοσολογίας σε δύο σκέλη της δοκιμής TROPOS Φάσης 2 για τη θεραπεία της πνευμονικής αρτηριακής υπέρτασης (PAH) με το φάρμακό της cibotercept.
Η απόφαση επαναλήφθηκε από άλλους αναλυτές, με την Jefferies να αναθεωρεί τον στόχο της εταιρείας από 113$ σε 23$ και την TD Cowen και την BTIG να υποβαθμίζουν τις αξιολογήσεις τους από Αγορά σε Διακράτηση και Ουδέτερο αντίστοιχα.
Ταυτόχρονα, η Keros Therapeutics σύναψε μια σημαντική συμφωνία αδειοδότησης με την Takeda Pharmaceutical Company για την ανάπτυξη του elritercept, μια εξέλιξη που έγινε θετικά δεκτή από τις Guggenheim, BofA Securities και Jefferies. Η εταιρεία επίσης ολοκλήρωσε την εγγραφή ασθενών για τη δοκιμή TROPOS Φάσης 2 και διόρισε τον Δρ. Yung H. Chyung ως νέο Ιατρικό Διευθυντή της.
Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις αντικατοπτρίζουν τις συνεχιζόμενες προσπάθειες της Keros Therapeutics να προωθήσει τους υποψήφιους φαρμάκων της και να ενισχύσει την οικονομική της θέση. Η εταιρεία αναμένει κύρια δεδομένα για όλα τα σκέλη θεραπείας στο δεύτερο τρίμηνο του 2025 και θα παρέχει ενημερώσεις όπως απαιτείται.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης