Την Πέμπτη, η Jefferies ξεκίνησε την κάλυψη των μετοχών της Emerson (NYSE: EMR) με αξιολόγηση Αγοράς, θέτοντας στόχο τιμής τα 160$. Η ανάλυση της εταιρείας δείχνει ότι η Emerson πλησιάζει στην ολοκλήρωση του μετασχηματισμού του χαρτοφυλακίου της, γεγονός που αναμένεται να καθιερώσει την εταιρεία ως ηγέτη στη βιομηχανική τεχνολογία με προοπτικές ισχυρότερης ανάπτυξης και υψηλότερων περιθωρίων κέρδους.
Με κεφαλαιοποίηση αγοράς 74,8 δισεκατομμυρίων δολαρίων, η Emerson έχει κερδίσει ισχυρή υποστήριξη από αναλυτές, όπως δείχνουν τα δεδομένα του InvestingPro, με έξι αναλυτές να αναθεωρούν πρόσφατα προς τα πάνω τις εκτιμήσεις τους για τα κέρδη.
Η εταιρεία έχει δραστηριοποιηθεί στην αναδιαμόρφωση της επιχειρηματικής της δομής μέσω στρατηγικών κινήσεων, όπως η πρόσφατη αποεπένδυση του τομέα Safety & Productivity με χαμηλότερη ανάπτυξη και η εξαγορά του υπόλοιπου μεριδίου στην AspenTech. Αυτά τα βήματα, μαζί με την εστίαση σε τάσεις διαρθρωτικής ανάπτυξης που αντιπροσωπεύουν περίπου το 30% της επιχείρησης, προβλέπεται να τροφοδοτήσουν ανάπτυξη 4-7% καθ' όλη τη διάρκεια του επιχειρηματικού κύκλου.
Η Jefferies προβλέπει ότι η ανάπτυξη της Emerson θα συνοδεύεται από συνέργειες κόστους και συνεχή έμφαση στην επιχειρησιακή αριστεία, γεγονός που αναμένεται να οδηγήσει σε διεύρυνση των περιθωρίων EBITDA κατά 200 μονάδες βάσης έως το 2027.
Η εταιρεία σημειώνει επίσης ότι ο ισολογισμός της Emerson παραμένει ισχυρός, με την καθαρή μόχλευση να αναμένεται να πέσει κάτω από 2x μέχρι το τέλος του 2025 μετά την ολοκλήρωση των ανακοινωθέντων συναλλαγών. Η ανάλυση του InvestingPro επιβεβαιώνει αυτή τη χρηματοοικονομική ισχύ, δείχνοντας έναν υγιή δείκτη τρέχουσας ρευστότητας 1,77 και μια ισχυρή συνολική βαθμολογία χρηματοοικονομικής υγείας.
Η χρηματοοικονομική ευρωστία της Emerson θεωρείται βασικό πλεονέκτημα, παρέχοντας στην εταιρεία ευκαιρίες για ανάπτυξη κεφαλαίου. Αυτό περιλαμβάνει σχέδια για επαναγορά μετοχών ύψους 2 δισεκατομμυρίων δολαρίων στο οικονομικό έτος 2025, καθώς και τη δυνατότητα για συμπληρωματικές εξαγορές.
Βραχυπρόθεσμα, η Jefferies προβλέπει ότι η αυξημένη επένδυση κεφαλαίου στις Ηνωμένες Πολιτείες έως το ημερολογιακό έτος 2025 θα ενισχύσει τη ζήτηση, η οποία θα μπορούσε να ξεπεράσει τις προβλέψεις της ίδιας της εταιρείας για οργανική αύξηση των πωλήσεων του οικονομικού έτους 2025 στο χαμηλότερο άκρο του μακροπρόθεσμου εύρους.
Αξιοσημείωτο είναι ότι τα δεδομένα του InvestingPro αποκαλύπτουν ότι η Emerson έχει διατηρήσει την καταβολή μερισμάτων για 54 συνεχόμενα έτη, αποδεικνύοντας τη δέσμευσή της στις αποδόσεις των μετόχων. Για βαθύτερη κατανόηση της χρηματοοικονομικής υγείας και των προοπτικών ανάπτυξης της Emerson, οι επενδυτές μπορούν να αποκτήσουν πρόσβαση στην ολοκληρωμένη Έκθεση Pro Research, διαθέσιμη αποκλειστικά στους συνδρομητές του InvestingPro.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Emerson Electric Co. έχει δει μια σειρά από στρατηγικές εξελίξεις και ισχυρή οικονομική απόδοση. Η εταιρεία ανέφερε αύξηση 6% στις υποκείμενες πωλήσεις και αύξηση 24% στα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή για το οικονομικό έτος 2024. Επιπλέον, οι προβλέψεις της Emerson για το οικονομικό έτος 2025 ξεπέρασαν τις προσδοκίες της αγοράς, κυμαινόμενες από 5,85$ έως 6,05$ ανά μετοχή.
Η Emerson έχει προτείνει την εξαγορά των υπόλοιπων μετοχών της Aspen Technology, μια κίνηση που αναμένεται να ενισχύσει την εστίαση της εταιρείας στον αυτοματισμό. Ωστόσο, η KeyBanc πρότεινε ότι μπορεί να χρειαστεί μια υψηλότερη προσφορά για αυτή την εξαγορά. Επιπλέον, η Emerson εξετάζει την αποεπένδυση της επιχείρησης Safety & Productivity, μια κίνηση που θα μπορούσε να προσελκύσει περίπου 4 δισεκατομμύρια δολάρια πριν από φόρους σύμφωνα με την Oppenheimer.
Η εταιρεία σχεδιάζει επίσης να επαναγοράσει μετοχές αξίας 2 δισεκατομμυρίων δολαρίων στο οικονομικό έτος 2025. Αρκετές χρηματοοικονομικές εταιρείες, συμπεριλαμβανομένων των KeyBanc, Loop Capital και Oppenheimer, έχουν αυξήσει τους στόχους τιμών τους για την Emerson, διατηρώντας θετικές αξιολογήσεις για τη μετοχή.
Αυτές οι αναβαθμίσεις βασίζονται στην ισχυρή οικονομική απόδοση της εταιρείας και τις στρατηγικές κινήσεις, συμπεριλαμβανομένης της πιθανής εξαγοράς της Aspen Technology και της προτεινόμενης αποεπένδυσης της επιχείρησης Safety & Productivity.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης