Την Τετάρτη, η UBS αναβάθμισε τις μετοχές της Diageo PLC (DGE:LN) (NYSE: DEO), ενός παγκόσμιου ηγέτη στα αλκοολούχα ποτά με κεφαλαιοποίηση αγοράς 70,19 δισεκατομμυρίων δολαρίων, από Πώληση σε Αγορά, θέτοντας νέο στόχο τιμής στις 29,20 λίρες, αυξημένο από τις προηγούμενες 23,00 λίρες. Η αναθεώρηση αντικατοπτρίζει τη θετική προοπτική της εταιρείας για την απόδοση της Diageo, ιδιαίτερα στην αγορά των ΗΠΑ. Σύμφωνα με το InvestingPro, η εταιρεία διατηρεί μια "ΚΑΛΗ" συνολική βαθμολογία οικονομικής υγείας, υποστηριζόμενη από ισχυρούς δείκτες κερδοφορίας.
Η αναβάθμιση έρχεται μετά από λεπτομερή ανάλυση της UBS, η οποία τόνισε ότι οι τάσεις πωλήσεων της Diageo στις ΗΠΑ τρέχουν επί του παρόντος με αύξηση 3,6%. Αυτή η ανάπτυξη είναι αξιοσημείωτη καθώς ξεπερνά τη συνολική βιομηχανία οινοπνευματωδών, η οποία διανύει μια αδύναμη φάση. Η UBS αποδίδει αυτή την ισχυρή απόδοση στη συνεχιζόμενη δυναμική ανάπτυξης πίσω από τις βασικές μάρκες της Diageo, συμπεριλαμβανομένων των Don Julio και Crown Royal. Η ισχυρή θέση της εταιρείας στην αγορά αντικατοπτρίζεται στα έσοδά της ύψους 20,27 δισεκατομμυρίων δολαρίων και στην ελκυστική μερισματική απόδοση 4,03%.
Η UBS έχει επίσης λάβει υπόψη τις προηγούμενες υποβαθμίσεις των κερδών ανά μετοχή (EPS) που αντιμετώπισε η Diageo, οι οποίες ανήλθαν σε μείωση 31% τα τελευταία δύο χρόνια. Ωστόσο, η UBS πιστεύει τώρα ότι η εταιρεία πλησιάζει στο τέλος αυτού του κύκλου υποβαθμίσεων κερδών, παρέχοντας μια πιο σταθερή προοπτική για τους πιθανούς επενδυτές.
Ο νέος στόχος τιμής βασίζεται σε περίπου 22 φορές την αξία της επιχείρησης προς το καθαρό λειτουργικό κέρδος μετά φόρων (EV/NOPAT). Αυτή η αποτίμηση αντιπροσωπεύει ένα premium σε σύγκριση με τους ανταγωνιστές της Diageo, το οποίο δικαιολογείται από την επιστροφή της εταιρείας στην ανάπτυξη στην αγορά των ΗΠΑ. Επιπλέον, η UBS υποδεικνύει ότι επιχειρήσεις όπως η Diageo, οι οποίες παρουσιάζουν καλή υποκείμενη ανάπτυξη στις ανεπτυγμένες αγορές, φέρουν μια σπανιότητα αξίας που είναι ελκυστική για τους επενδυτές.
Η αναβάθμιση της μετοχής της Diageo από την UBS σηματοδοτεί μια θετική στροφή στην πορεία της εταιρείας, καθώς συνεχίζει να ξεπερνά τις επιδόσεις σε μια απαιτητική βιομηχανία, ιδιαίτερα εντός της επικερδούς αγοράς των ΗΠΑ. Με βάση την ολοκληρωμένη ανάλυση του InvestingPro, η Diageo φαίνεται να είναι δίκαια αποτιμημένη στα τρέχοντα επίπεδα, διαπραγματευόμενη σε πολλαπλάσιο EV/EBITDA 13,68x. Οι επενδυτές που αναζητούν βαθύτερες γνώσεις μπορούν να έχουν πρόσβαση στην πλήρη Έκθεση Pro Research, η οποία παρέχει λεπτομερή ανάλυση της οικονομικής υγείας, των μετρήσεων αποτίμησης και των προοπτικών ανάπτυξης της Diageo.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Diageo PLC έχει υπάρξει αντικείμενο πολλαπλών αναβαθμίσεων από αναλυτές. Η BofA Securities αύξησε την αξιολόγησή της από Ουδέτερη σε Αγορά, προβλέποντας μια ανατροπή στην απόδοση της εταιρείας. Η εταιρεία προβλέπει αύξηση των οργανικών πωλήσεων και του EBIT κατά 2,8% και 2,3% αντίστοιχα για το τρέχον έτος, ελαφρώς πάνω από τις εκτιμήσεις της αγοράς. Η RBC Capital επίσης αναβάθμισε την αξιολόγησή της από Υποαπόδοση σε Απόδοση Τομέα, προβλέποντας μια πιθανή αλλαγή στην επιχειρηματική στρατηγική της Diageo με την άφιξη ενός νέου CFO και επικεφαλής Σχέσεων με Επενδυτές.
Παρά την ελαφρά μείωση των οργανικών καθαρών πωλήσεων για το οικονομικό έτος 2024, κυρίως λόγω ασθενέστερης απόδοσης στη Λατινική Αμερική και τη Βόρεια Αμερική, η Diageo κατάφερε να δημιουργήσει εξοικονομήσεις παραγωγικότητας ύψους 700 εκατομμυρίων δολαρίων και μια ισχυρή ελεύθερη ταμειακή ροή 2,6 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Εκτός από αυτές τις οικονομικές εξελίξεις, η Diageo αύξησε το πλήρες ετήσιο μέρισμά της κατά 5% και επιδιώκει ενεργά στόχους ESG.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης