Την Τετάρτη, η Stifel επιβεβαίωσε τη σύστασή της για Αγορά και την τιμή-στόχο των 8,00 δολαρίων για τη Geron Corporation (NASDAQ:GERN), μια βιοφαρμακευτική εταιρεία που διαπραγματεύεται επί του παρόντος στα 4,03 δολάρια με κεφαλαιοποίηση αγοράς 2,44 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Η μετοχή έχει επιδείξει αξιοσημείωτη δυναμική, αποδίδοντας 106,74% κατά το τελευταίο έτος.
Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, οι αναλυτές διατηρούν ισχυρή θετική συναίνεση με τιμές-στόχους που κυμαίνονται από 5,50 έως 10,00 δολάρια. Η επικύρωση ακολουθεί παρουσιάσεις στη συνάντηση της Αμερικανικής Εταιρείας Αιματολογίας (ASH), η οποία παρουσίασε δεδομένα για το υποψήφιο προϊόν της Geron, το Imetelstat, που κυκλοφορεί με την εμπορική ονομασία Rytelo.
Ο αναλυτής παρατήρησε ότι οι πληροφορίες που παρουσιάστηκαν, ευθυγραμμιζόμενες με τις προηγουμένως δημοσιευμένες περιλήψεις, δεν άλλαξαν σημαντικά το αφήγημα γύρω από τη μετοχή της εταιρείας.
Η ανάλυση τόνισε ότι τα συγκεντρωτικά δεδομένα από το αναπτυξιακό πρόγραμμα IMerge έδειξαν ότι η αποτελεσματικότητα του Imetelstat είναι αδιάφορη στις προηγούμενες θεραπείες των ασθενών, ακόμη και για εκείνους που έχουν υποβληθεί σε εντατικές μεταγγίσεις με μυελοδυσπλαστικά σύνδρομα χαμηλού κινδύνου (LR-MDS) και είχαν προηγουμένως λάβει luspatercept. Αυτό το εύρημα υπογραμμίζει τη δυνητική αξία του φαρμάκου για τους συνταγογράφους.
Επιπλέον, τα πρώιμα δεδομένα ασφάλειας από τη δοκιμή IMproveMF για τη χρήση του Imetelstat με ruxolitinib στη θεραπεία της μυελοΐνωσης (MF) έδειξαν χαμηλό ποσοστό σοβαρής αιματολογικής τοξικότητας, χωρίς να παρατηρηθεί θρομβοκυτταροπενία υψηλού βαθμού και χωρίς να απαιτηθούν μειώσεις δόσης στην υψηλότερη δοκιμασμένη δόση.
Η ανατροφοδότηση από βασικούς διαμορφωτές γνώμης (KOL) κατά τη διάρκεια της συνάντησης ASH ήταν ομόφωνα θετική σχετικά με τη δυνατότητα υιοθέτησης και συνταγογράφησης του Imetelstat.
Παρά αυτή την αισιοδοξία, δεδομένα τρίτων που δείχνουν σταθερές πωλήσεις τον Οκτώβριο σε σύγκριση με περίπου 12 εκατομμύρια δολάρια τον Σεπτέμβριο, όπως αναφέρθηκε από την IQVIA, μπορεί να αφήσουν τους επενδυτές ανήσυχους καθώς αναμένουν τα αποτελέσματα του τέταρτου τριμήνου. Η εταιρεία διευκρίνισε ότι τα δεδομένα πωλήσεων ενδέχεται να μην αντιπροσωπεύουν ακόμη πλήρως τα ποσοστά καταγραφής του φαρμάκου.
Η τιμή-στόχος των 8,00 δολαρίων που έθεσε η Stifel βασίζεται σε ένα μείγμα μεθόδων αποτίμησης, συμπεριλαμβανομένης μιας προσέγγισης πολλαπλασιαστή τιμής προς κέρδη (P/E) και ενός μοντέλου προεξοφλημένων ταμειακών ροών (DCF) προσαρμοσμένου στην πιθανότητα. Αυτές οι μέθοδοι λαμβάνουν υπόψη μια σειρά παραγόντων όπως μια πλήρως φορολογημένη και αραιωμένη εκτίμηση κερδών ανά μετοχή non-GAAP για το οικονομικό έτος 2028 και την πιθανότητα μακροπρόθεσμης επιτυχίας.
Ενώ η Stifel σημείωσε κινδύνους, συμπεριλαμβανομένων πιθανών αποτυχιών δοκιμών και ανησυχιών για τον ισολογισμό, η ανάλυση του InvestingPro αποκαλύπτει ότι η εταιρεία διατηρεί ισχυρή ρευστότητα με τρέχοντα δείκτη 2,89 και διαθέτει περισσότερα μετρητά από χρέος στον ισολογισμό της. Θέλετε βαθύτερες γνώσεις; Το InvestingPro προσφέρει 8 επιπλέον βασικές συμβουλές και μια ολοκληρωμένη Έκθεση Pro Research που καλύπτει την οικονομική υγεία, τους δείκτες αποτίμησης και τις προοπτικές ανάπτυξης της Geron.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, το τρίτο τρίμηνο του 2024 της Geron Corporation σημαδεύτηκε σημαντικά από την επιτυχή κυκλοφορία του RYTELO, ενός αναστολέα τελομεράσης πρώτης κατηγορίας. Το φάρμακο, που στοχεύει σε μυελοδυσπλαστικά σύνδρομα χαμηλού κινδύνου (MDS), δημιούργησε σημαντικά έσοδα προϊόντος ύψους 28,2 εκατομμυρίων δολαρίων, αποδεικνύοντας υψηλή ζήτηση στην αγορά.
Τα συνολικά καθαρά έσοδα της εταιρείας έφτασαν τα 28,3 εκατομμύρια δολάρια, μια αξιοσημείωτη αύξηση από το προηγούμενο έτος. Οι στρατηγικές οικονομικές κινήσεις της Geron, συμπεριλαμβανομένης μιας συναλλαγής συνθετικών δικαιωμάτων και μιας συμφωνίας χρηματοδότησης χρέους, έχουν ενισχύσει τα ταμειακά της αποθέματα, εξασφαλίζοντας υποστήριξη για την κυκλοφορία του RYTELO στις ΗΠΑ και τις συνεχιζόμενες κλινικές δοκιμές.
Επιπλέον, πρόσφατα δεδομένα από την κλινική δοκιμή IMerge αποκάλυψαν ότι το imetelstat, ένα άλλο προϊόν της Geron, μπορεί να είναι επωφελές για ασθενείς με μυελοδυσπλαστικά σύνδρομα χαμηλού κινδύνου (LR-MDS) με αναιμία εξαρτώμενη από μεταγγίσεις, ανεξάρτητα από τις προηγούμενες θεραπείες τους.
Τα δεδομένα, τα οποία περιελάμβαναν 226 ασθενείς που έλαβαν θεραπεία με imetelstat, υποδηλώνουν ότι η κλινική δραστηριότητα του φαρμάκου ευθυγραμμίζεται με προηγούμενα αποτελέσματα από την πιλοτική δοκιμή IMerge Φάσης 3. Οι αναλυτές προβλέπουν σημαντική αύξηση εσόδων άνω του 310% για το επόμενο έτος, αντανακλώντας τη δυναμική της αγοράς αυτής της θεραπείας.
Τέλος, η Geron προετοιμάζεται για πιθανή έγκριση κυκλοφορίας και λανσάρισμα του RYTELO στην ΕΕ έως το 2026. Παρόλο που δεν παρέχει συγκεκριμένη οικονομική καθοδήγηση για μελλοντικά τρίμηνα ή οικονομικά έτη, η εταιρεία παραμένει αισιόδοξη για τη δυναμική του RYTELO στην αγορά και στοχεύει να το καθιερώσει ως πρότυπη θεραπεία για MDS χαμηλού κινδύνου. Αυτές είναι μερικές από τις πρόσφατες εξελίξεις που οι επενδυτές ίσως θέλουν να λάβουν υπόψη.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης