Την Τρίτη, η Baird επιβεβαίωσε τη θετική της στάση για τις μετοχές της Synopsys (NASDAQ:SNPS), διατηρώντας την αξιολόγηση Υπεραπόδοσης και τον στόχο τιμής στα 644,00$. Με την τρέχουσα τιμή στα 565,93$, η μετοχή έχει προσελκύσει έντονη προσοχή από αναλυτές, με στόχους που κυμαίνονται από 490$ έως 694$.
Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, εννέα αναλυτές έχουν πρόσφατα αναθεωρήσει προς τα πάνω τις εκτιμήσεις τους για τα κέρδη της επερχόμενης περιόδου, υποδηλώνοντας αυξανόμενη εμπιστοσύνη στις προοπτικές της εταιρείας. Η εταιρεία αναμένει ότι η Synopsys θα ακολουθήσει το ιστορικό της μοτίβο παρέχοντας αρχικά συντηρητική καθοδήγηση για τα έσοδα, μόνο για να την ξεπεράσει μέχρι το τέλος του έτους.
Για το οικονομικό έτος 2025, η Baird προβλέπει ότι η ανάπτυξη θα ξεκινήσει εντός του εύρους 12-13% και θα ανέλθει σε περίπου 15% σε ετήσια βάση σε υποκείμενη βάση, τοποθετώντας τις εκτιμήσεις τους πάνω από τη συναίνεση της αγοράς.
Ο αναλυτής της Baird επισήμανε ότι τα αναφερόμενα νούμερα για την Τετάρτη αναμένεται να είναι πάνω από 100 μονάδες βάσης χαμηλότερα από τα υποκείμενα αποτελέσματα λόγω οκτώ λιγότερων ημερών πωλήσεων στο οικονομικό έτος 2025 σε σύγκριση με το οικονομικό έτος 2024. Το εντυπωσιακό περιθώριο μικτού κέρδους της εταιρείας στο 80,5% και η ισχυρή βαθμολογία οικονομικής υγείας ΚΑΛΗ από το InvestingPro υποδηλώνουν ισχυρή λειτουργική αποδοτικότητα παρά αυτές τις προσωρινές επιδράσεις του ημερολογίου.
Η αρχική καθοδήγηση είναι πιθανό να τείνει προς μια αύξηση 11-12% σε ετήσια βάση σε αναφερόμενη βάση, η οποία είναι κάτω από την εκτίμηση συναίνεσης για ανάπτυξη 12,7% σε ετήσια βάση. Το πρώτο τρίμηνο αναμένεται επίσης να υπολείπεται της συναίνεσης κατά περισσότερο από 3% λόγω της διαφοράς στις ημέρες πωλήσεων.
Παρά την πιθανότητα αρνητικών πρωτοσέλιδων από την αρχική συντηρητική καθοδήγηση, ο αναλυτής πιστεύει ότι η επενδυτική κοινότητα έχει ήδη συνυπολογίσει αυτές τις πιθανές ελλείψεις. Η πρόβλεψη για έναρξη ανάπτυξης στο 11-12% σε ετήσια βάση θεωρείται ως ένας "χαμηλός πήχης" που η Synopsys είναι σε καλή θέση να ξεπεράσει κατά τη διάρκεια του οικονομικού έτους 2025. Αυτή η προσέγγιση έχει πρόσφατα προσελκύσει μεταγενέστερο επενδυτικό ενδιαφέρον σύμφωνα με την Baird.
Τα σχόλια από την Baird υποδηλώνουν ότι οι ανησυχίες σχετικά με τη δραστηριότητα ανάπτυξης τσιπ, τις εξελίξεις στην τεχνητή νοημοσύνη και τις συνθήκες της αγοράς στην Κίνα, καθώς και τις καταστάσεις με την Intel και τη Samsung, έχουν ήδη ενσωματωθεί στην τιμή της μετοχής. Ως εκ τούτου, η εταιρεία θεωρεί ότι οποιαδήποτε αποτελέσματα που δεν είναι χειρότερα από τα αναμενόμενα θα μπορούσαν να δικαιολογήσουν μια θετική αντίδραση από την αγορά.
Συνοπτικά, η προοπτική της Baird για τη Synopsys παραμένει αισιόδοξη, με την προσδοκία ότι η εταιρεία πιθανότατα θα ξεπεράσει την αρχική της καθοδήγηση για τα έσοδα για το οικονομικό έτος 2025, παρά την αναμενόμενη συντηρητική πρόβλεψη και τις πιθανές αρχικές αρνητικές αντιδράσεις της αγοράς.
Με ανάπτυξη εσόδων 26,26% τους τελευταίους δώδεκα μήνες και ισχυρή θέση στην αγορά, η εταιρεία δείχνει υποσχόμενα θεμελιώδη μεγέθη. Ανακαλύψτε περισσότερες λεπτομερείς πληροφορίες και 15+ επιπλέον ProTips για τη Synopsys μέσω των ολοκληρωμένων ερευνητικών εκθέσεων του InvestingPro, σχεδιασμένων για να βοηθήσουν τους επενδυτές να λάβουν τεκμηριωμένες αποφάσεις.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Synopsys έχει επιδείξει σταθερή οικονομική απόδοση με αύξηση 13% στα έσοδα και ανάπτυξη 27% στα μη-GAAP κέρδη ανά μετοχή στο τρίτο τρίμηνο του 2024, ξεπερνώντας τους στόχους της. Η καθοδήγηση της εταιρείας για ολόκληρο το έτος 2024 προβλέπει έσοδα μεταξύ 6,105 δισ. $ και 6,135 δισ. $, και μη-GAAP κέρδη ανά μετοχή που κυμαίνονται από 13,07$ έως 13,12$.
Η Synopsys ολοκλήρωσε επίσης την πώληση της επιχείρησης Software Integrity σε οντότητες που ελέγχονται από τις επενδυτικές ομάδες Clearlake Capital Group και Francisco Partners, και ανακοίνωσε μια συνεργασία με την Taiwan Semiconductor Manufacturing Company για την παροχή προηγμένων λύσεων Ηλεκτρονικού Σχεδιασμού Αυτοματισμού και Πνευματικής Ιδιοκτησίας.
Αρκετές εταιρείες αναλυτών έχουν ξεκινήσει ή διατηρήσει την κάλυψη για τη Synopsys. Η Loop Capital ξεκίνησε την κάλυψη με αξιολόγηση Αγοράς και στόχο τιμής τα 675$, επικαλούμενη τη δυνατότητα της εταιρείας να επωφεληθεί από την αυξανόμενη τάση των ιδιόκτητων σχεδιασμών τσιπ και την ταχεία ανάπτυξη της δραστηριότητας σχεδιασμού τσιπ στην Κίνα.
Η Needham διατήρησε την αξιολόγηση Αγοράς, προσαρμόζοντας την πρόβλεψή της για το οικονομικό έτος 2025 με ισχυρότερη ανάπτυξη αναμενόμενη στο δεύτερο εξάμηνο. Η Mizuho ξεκίνησε την κάλυψη με αξιολόγηση Υπεραπόδοσης και στόχο τιμής τα 650$, επικαλούμενη τη δυνατότητα ανάπτυξης της εταιρείας.
Η Berenberg ξεκίνησε την κάλυψη με αξιολόγηση Αγοράς και στόχο τιμής τα 660$, τονίζοντας τις διαφοροποιημένες προσφορές προϊόντων της Synopsys σε αγορές υψηλής ανάπτυξης. Τέλος, η KeyBanc διατήρησε την αξιολόγηση Υπερβάρυνσης με σταθερό στόχο τιμής τα 690$, εκφράζοντας εμπιστοσύνη στις ευκαιρίες ανάπτυξης της εταιρείας. Αυτές είναι οι πρόσφατες εξελίξεις για τη Synopsys.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης