Τη Δευτέρα, η JPMorgan έκανε μια αισιόδοξη κίνηση για την Kawasaki Kisen Kaisha Ltd. (9107:JP) (OTC: KAIKY), αναβαθμίζοντας τη μετοχή από Neutral σε Overweight και αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 2.350,00 γιεν, από τα προηγούμενα 2.100,00 γιεν. Η μετοχή, που διαπραγματεύεται αυτή τη στιγμή στα $14,70, έχει δείξει ισχυρή δυναμική με απόδοση 22,5% τον τελευταίο χρόνο.
Σύμφωνα με την ανάλυση του InvestingPro, η εταιρεία διαπραγματεύεται σε ελκυστικό δείκτη P/E 6,25, υποδηλώνοντας πιθανή ευκαιρία αξίας. Η προσαρμογή έρχεται καθώς ο αναλυτής αναμένει σημαντική αύξηση στα επαναλαμβανόμενα κέρδη της εταιρείας για το οικονομικό έτος 2024, τα οποία αναμένεται τώρα να αυξηθούν κατά 107% σε ετήσια βάση στα 281,6 δισεκατομμύρια γιεν.
Αυτή η πρόβλεψη υπερβαίνει την αναθεωρημένη καθοδήγηση της ίδιας της εταιρείας, η οποία μετακινήθηκε από 220 δισεκατομμύρια γιεν σε 240 δισεκατομμύρια γιεν, και επίσης ξεπερνά την προηγούμενη εκτίμηση της JPMorgan για 250,8 δισεκατομμύρια γιεν.
Η αισιόδοξη προοπτική οφείλεται εν μέρει στην αναμενόμενη ανάπτυξη στον τομέα των ξηρών φορτίων, με ετήσια αύξηση 11,4 δισεκατομμυρίων γιεν στα 15,0 δισεκατομμύρια γιεν, παρά το γεγονός ότι η εταιρεία μείωσε την καθοδήγησή της από 15,0 δισεκατομμύρια γιεν σε 13,0 δισεκατομμύρια γιεν. Τα δεδομένα του InvestingPro αποκαλύπτουν την ισχυρή οικονομική θέση της εταιρείας, με ένα "ΕΞΑΙΡΕΤΙΚΟ" συνολικό σκορ υγείας 3,32 και εντυπωσιακή αύξηση εσόδων 13,35% τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Οι συνδρομητές μπορούν να έχουν πρόσβαση σε 12 επιπλέον ProTips και λεπτομερείς οικονομικούς δείκτες στην πλατφόρμα.
Αντίθετα, προβλέπεται μείωση στον τομέα μεταφοράς ενέργειας, συγκεκριμένα στο LNG, με τα κέρδη να αναμένεται να μειωθούν κατά 2,9 δισεκατομμύρια γιεν σε ετήσια βάση στα 5,1 δισεκατομμύρια γιεν. Αυτή η μείωση λαμβάνεται υπόψη στη μειωμένη καθοδήγηση από 6,0 δισεκατομμύρια γιεν σε 5,0 δισεκατομμύρια γιεν.
Ο τομέας των εμπορευματοκιβωτίων της Kawasaki Kisen αναμένεται επίσης να συμβάλει θετικά, με σημαντική ετήσια αύξηση κερδών κατά 134,7 δισεκατομμύρια γιεν στα 182,8 δισεκατομμύρια γιεν, ξεπερνώντας την αυξημένη καθοδήγηση της εταιρείας από 128,0 δισεκατομμύρια γιεν σε 145,0 δισεκατομμύρια γιεν. Εν τω μεταξύ, οι μεταφορείς αυτοκινήτων, οι υπηρεσίες logistics και άλλες δραστηριότητες αναμένεται να δουν μια μικρή μείωση 1,2 δισεκατομμυρίων γιεν σε ετήσια βάση, φτάνοντας τα 84,2 δισεκατομμύρια γιεν, αν και αυτό εξακολουθεί να ξεπερνά την αυξημένη καθοδήγηση από 76,0 δισεκατομμύρια γιεν σε 82,5 δισεκατομμύρια γιεν.
Οι οικονομικές προβλέψεις της εταιρείας λαμβάνουν υπόψη μια υπόθεση συναλλαγματικής ισοτιμίας 140,46 γιεν/$ για το δεύτερο μισό του έτους. Η εταιρεία διατηρεί μια υγιή οικονομική θέση με Altman Z-Score 9,9 και ισχυρή απόδοση ιδίων κεφαλαίων 14%, σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, υποδηλώνοντας ισχυρή λειτουργική αποδοτικότητα και οικονομική σταθερότητα.
Αυτό είναι πιο συντηρητικό σε σύγκριση με την υπόθεση της JPMorgan για 150 γιεν/$. Η έκθεση σημειώνει ότι για τους υπόλοιπους έξι μήνες, κάθε υποτίμηση του γιεν κατά 1 γιεν θα μπορούσε δυνητικά να αυξήσει τα επαναλαμβανόμενα κέρδη κατά 1,6 δισεκατομμύρια γιεν. Παρά τη συνολικά θετική προοπτική, η JPMorgan αναμένει μείωση των κερδών στον τομέα μεταφοράς ενεργειακών πόρων, αναφέροντας πιθανές ζημιές απομείωσης LNG ως την κύρια αιτία.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης