Την Τρίτη, η Cantor Fitzgerald διατήρησε την αξιολόγηση Overweight και τον στόχο τιμής 405,00$ για την Amgen (NASDAQ:AMGN), μετά την ανακάλυψη νέων δεδομένων σχετικά με το υποψήφιο φάρμακο της εταιρείας, MariTide (AMG-133). Οι πληροφορίες που αποκαλύφθηκαν περιλαμβάνουν δεδομένα οστικής πυκνότητας (BMD) από τη μελέτη Φάσης 1 του MariTide, τα οποία προηγουμένως ήταν άγνωστα και θεωρούνταν κίνδυνος λόγω του μηχανισμού ανταγωνισμού GIPR του φαρμάκου.
Τα πρόσθετα δεδομένα περιλαμβάνουν επίσης πληροφορίες για το AMG 598, ένα προγενέστερο μόριο που η Amgen ενδέχεται να ερευνούσε για να αμφισβητήσει ενδεχομένως την υπόθεση ότι ο ανταγωνισμός GIPR οδηγεί σε απώλεια BMD. Αυτό ανακαλύφθηκε με την πρόσβαση σε κρυφές καρτέλες σε ένα από τα εκτεταμένα αρχεία excel δεδομένων με τίτλο "Source Data Extended Data Fig. 4."
Τα δεδομένα υποδεικνύουν απώλεια BMD 4% για τους συμμετέχοντες που έλαβαν δόση 420mg MariTide κατά τη διάρκεια της 12εβδομης μελέτης πολλαπλών αυξανόμενων δόσεων (MAD). Η εταιρεία σημειώνει ότι ενώ οι ασθενείς θα μπορούσαν φυσικά να παρουσιάσουν απώλεια BMD κατά τη διάρκεια θεραπειών απώλειας βάρους εάν η διατροφή τους δεν είναι βελτιστοποιημένη, η παρατηρούμενη δοσοεξαρτώμενη αύξηση της απώλειας BMD θα μπορούσε να είναι ανησυχητική.
Τα ευρήματα της Φάσης 1 έχουν προκαλέσει συζητήσεις σχετικά με τις πιθανές επιπτώσεις στην ανάπτυξη του MariTide. Η εταιρεία αναγνωρίζει ότι η απώλεια BMD θα μπορούσε να είναι μια φυσική παρενέργεια των θεραπειών απώλειας βάρους, αλλά αναγνωρίζει επίσης την πιθανότητα ότι μια δοσοεξαρτώμενη αύξηση της απώλειας BMD θα μπορούσε να εμποδίσει την πρόοδο του φαρμάκου.
Συνοπτικά, η Cantor Fitzgerald επιβεβαίωσε τη θετική της στάση για την Amgen, με τα νεοανακαλυφθέντα δεδομένα από τη μελέτη MariTide να συμβάλλουν στη συνεχιζόμενη αξιολόγηση του προφίλ ασφάλειας και αποτελεσματικότητας του φαρμάκου. Ο στόχος τιμής της εταιρείας για την Amgen παραμένει αμετάβλητος στα 405,00$.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Amgen ανέφερε σημαντική ανάπτυξη στο τρίτο τρίμηνο, με τα έσοδα να αυξάνονται κατά 23% στα 8,5 δισεκατομμύρια $. Αυτή η ανάπτυξη αποδίδεται στη διψήφια αύξηση των πωλήσεων σε δέκα προϊόντα, ιδιαίτερα στους τομείς της ογκολογίας και των σπάνιων ασθενειών. Μόνο το χαρτοφυλάκιο σπάνιων ασθενειών της εταιρείας δημιούργησε 1,2 δισεκατομμύρια $, με το TEPEZZA να ηγείται με 488 εκατομμύρια $. Η Amgen αποκάλυψε επίσης σημαντική πρόοδο στην κλινική της γραμμή, εστιάζοντας σε καινοτόμες θεραπείες για την παχυσαρκία, τον διαβήτη τύπου 2 και διάφορους καρκίνους.
Όσον αφορά τις μελλοντικές προσδοκίες, η Amgen αναμένει τα συνολικά έσοδα για το 2024 να κυμανθούν μεταξύ 33,0 δισεκατομμυρίων $ και 33,8 δισεκατομμυρίων $. Η εταιρεία αύξησε επίσης την καθοδήγηση για τις κεφαλαιουχικές δαπάνες σε περίπου 1,3 δισεκατομμύρια $. Αξιοσημείωτο είναι ότι η Amgen σχεδιάζει αυξημένες επενδύσεις στην έρευνα και ανάπτυξη και την παραγωγή, ιδιαίτερα για την υποσχόμενη θεραπεία της για την παχυσαρκία και τον διαβήτη τύπου 2, MariTide, η οποία είναι έτοιμη για ένα ευρύ πρόγραμμα Φάσης III.
Παρά την προετοιμασία για αυξημένο ανταγωνισμό στην αγορά της οστεοπόρωσης, η εταιρεία εξέφρασε ισχυρή εμπιστοσύνη στη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη σε διαφοροποιημένα χαρτοφυλάκια. Αυτή η αισιοδοξία υποστηρίζεται από σημαντικές επερχόμενες κυκλοφορίες σε βιοομοειδή και συνεχιζόμενες κλινικές εξελίξεις, συμπεριλαμβανομένης της έγκρισης του TEPEZZA στην Ιαπωνία και της αναμενόμενης κυκλοφορίας του έως τις αρχές του 2025.
ΙnvestingPro Tips
Η οικονομική υγεία και η θέση της Amgen στην αγορά προσφέρουν πρόσθετο πλαίσιο στις πρόσφατες εξελίξεις στη γραμμή φαρμάκων της. Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, η Amgen διαθέτει σημαντική κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 158,48 δισεκατομμυρίων $, υπογραμμίζοντας τη σημαντική παρουσία της στον τομέα της βιοτεχνολογίας. Η αύξηση των εσόδων της εταιρείας κατά 21,25% τους τελευταίους δώδεκα μήνες αποδεικνύει την ικανότητά της να επεκτείνει το μερίδιο αγοράς της και ενδεχομένως να χρηματοδοτήσει τις συνεχιζόμενες προσπάθειες έρευνας και ανάπτυξης, όπως η μελέτη MariTide.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν το ισχυρό ιστορικό μερισμάτων της Amgen, έχοντας αυξήσει το μέρισμά της για 14 συνεχόμενα χρόνια. Αυτή η συνεχής αύξηση μερισμάτων, σε συνδυασμό με την τρέχουσα απόδοση μερίσματος 2,8%, μπορεί να προσελκύσει επενδυτές που αναζητούν σταθερό εισόδημα παράλληλα με πιθανή υπεραξία κεφαλαίου από επιτυχίες στην ανάπτυξη φαρμάκων.
Ωστόσο, αξίζει να σημειωθεί ότι η Amgen διαπραγματεύεται με υψηλό δείκτη P/E 38,63, γεγονός που θα μπορούσε να υποδηλώνει ότι η αγορά έχει ήδη τιμολογήσει τις προσδοκίες για μελλοντική ανάπτυξη, πιθανώς συμπεριλαμβανομένης της πιθανής επιτυχίας φαρμάκων όπως το MariTide. Οι επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουν αυτή την αποτίμηση υπό το πρίσμα των νεοανακαλυφθέντων δεδομένων και της πιθανής επίδρασής τους στην πορεία ανάπτυξης του φαρμάκου.
Για όσους αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 8 επιπλέον συμβουλές που θα μπορούσαν να παρέχουν περαιτέρω πληροφορίες σχετικά με το επενδυτικό δυναμικό της Amgen.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης