Τη Δευτέρα, η Citi επιβεβαίωσε εκ νέου την εμπιστοσύνη της στην Take-Two Interactive (NASDAQ:TTWO), διατηρώντας την αξιολόγηση Buy και την τιμή-στόχο των $200,00 για τη μετοχή της εταιρείας βιντεοπαιχνιδιών. Η επιβεβαίωση ακολουθεί την πρόσφατη οικονομική έκθεση της Take-Two, η οποία έδειξε στοιχεία για τις κρατήσεις και τα μη-GAAP EPS που ήταν σύμφωνα με τις προσδοκίες της αγοράς. Η εταιρεία παρείχε οδηγίες για το δεύτερο οικονομικό τρίμηνο του 2025 (F2Q25), προβλέποντας ότι οι εισπράξεις θα κυμανθούν μεταξύ 1,42 και 1,47 δισεκατομμυρίων δολαρίων και τα μη-GAAP EPS θα κυμανθούν μεταξύ 0,35 και 0,45 δολαρίων.
Κοιτάζοντας πιο μπροστά, η Take-Two Interactive αναμένει ότι οι κρατήσεις για το οικονομικό έτος 2025 (FY 2025) θα κυμανθούν μεταξύ 5,50 και 5,65 δισ. δολαρίων, ενώ οι προβλέψεις για τα κέρδη ανά μετοχή χωρίς GAAP θα κυμανθούν από 2,35 έως 2,60 δολάρια. Η Citi έχει επικαιροποιήσει το μοντέλο της για την Take-Two, ώστε να αντικατοπτρίζει τις μέχρι σήμερα επιδόσεις της εταιρείας και την αναμενόμενη σειρά επερχόμενων κυκλοφοριών παιχνιδιών.
Ο αναλυτής της Citi σημείωσε ότι το επικαιροποιημένο μοντέλο τους ευθυγραμμίζεται με τα σχόλια της διοίκησης της εταιρείας. Μια σημαντική ενημέρωση στις προβλέψεις τους περιλαμβάνει την αναμενόμενη κυκλοφορία του πολυαναμενόμενου παιχνιδιού "Civilization VII", το οποίο τώρα προβλέπεται να κυκλοφορήσει το τέταρτο οικονομικό τρίμηνο του 2025 (F4Q25).
Η Take-Two Interactive είναι γνωστή για το ισχυρό της χαρτοφυλάκιο τίτλων παιχνιδιών και η κυκλοφορία του "Civilization VII" αναμένεται να αποτελέσει σημαντικό γεγονός για την εταιρεία. Με την καθοδήγηση της εταιρείας και τις επικαιροποιημένες προβλέψεις της Citi, οι επενδυτές έχουν σαφείς προσδοκίες για τις επιδόσεις της εταιρείας στις επόμενες οικονομικές περιόδους.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η Take-Two Interactive συγκεντρώνει την προσοχή με σημαντικές εξελίξεις. Τα βασικά παιχνίδια της εταιρείας για κινητά τηλέφωνα παρουσίασαν αύξηση σε τριμηνιαία βάση σε καθημερινούς ενεργούς χρήστες, με αξιοσημείωτη αύξηση 75% για τον τίτλο "Match Factory!" σύμφωνα με στοιχεία τρίτων από την Sensor Tower. Τα ευρήματα αυτά συνέβαλαν στο να διατηρήσει η BMO Capital την αξιολόγηση Outperform για τις μετοχές της Take-Two. Επιπλέον, οι εκτιμήσεις του οίκου για τις καθαρές πωλήσεις της Take-Two παραμένουν σταθερές στα 1.250 εκατομμύρια δολάρια για το πρώτο οικονομικό τρίμηνο του 2025 και στα 5.649 εκατομμύρια δολάρια για ολόκληρο το οικονομικό έτος 2025.
Εν τω μεταξύ, η εταιρεία αντιμετωπίζει επίσης την απεργία των ηθοποιών φωνής και των καλλιτεχνών motion-capture που εκπροσωπούνται από την Screen Actors Guild-American Federation of Television and Radio Artists (SAG-AFTRA).
Η απεργία, η οποία ξεκίνησε κατά τη διάρκεια του San Diego Comic-Con, αποτελεί απάντηση σε άλυτα ζητήματα σχετικά με τη χρήση της τεχνητής νοημοσύνης στην παραγωγή βιντεοπαιχνιδιών και σε μισθολογικές ανησυχίες. Παρόλα αυτά, αναλυτές του κλάδου, συμπεριλαμβανομένων εκείνων της Wedbush Securities, αναμένουν ελάχιστες επιπτώσεις στην Take-Two λόγω των μακρών κύκλων ανάπτυξης των μεγάλων παιχνιδιών και της παρουσίας εσωτερικών στούντιο.
Σε μια πιο θετική σημείωση, η πολυαναμενόμενη κυκλοφορία του "Grand Theft Auto VI" (GTA VI) έχει προγραμματιστεί για το φθινόπωρο του 2025. Η BMO Capital θεωρεί οποιαδήποτε βραχυπρόθεσμη πτώση της μετοχής της Take-Two ως ευκαιρία για τους επενδυτές, καθώς αναμένεται να είναι μια σημαντική κυκλοφορία βιντεοπαιχνιδιών.
InvestingPro Insights
Καθώς η Take-Two Interactive (NASDAQ:TTWO) συνεχίζει να πλοηγείται στον δυναμικό κλάδο των παιχνιδιών, τα πρόσφατα στοιχεία της InvestingPro προσφέρουν μια διαφοροποιημένη άποψη για την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά. Η κεφαλαιοποίηση της εταιρείας διαμορφώνεται στα ισχυρά 26,23 δισ. δολάρια, γεγονός που αντανακλά το σημαντικό ενδιαφέρον των επενδυτών και τη σημαντική παρουσία της στον κλάδο. Ωστόσο, αξίζει να σημειωθεί ότι ο δείκτης P/E της Take-Two είναι επί του παρόντος αρνητικός στο -6,73, υποδεικνύοντας ότι η εταιρεία έχει καταγράψει ζημίες τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το 1ο τρίμηνο του 2023. Αυτό υπογραμμίζεται περαιτέρω από έναν προσαρμοσμένο δείκτη P/E της τάξης του -24,56, γεγονός που υποδηλώνει ότι οι επενδυτές αναμένουν μελλοντική αύξηση των κερδών για να δικαιολογήσουν την τρέχουσα τιμή της μετοχής.
Παρά τη μικρή μείωση των εσόδων κατά -2,33% κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2023, η εταιρεία παρουσίασε τριμηνιαία αύξηση των εσόδων κατά 4,16% το α' τρίμηνο του 2023. Αυτό υποδηλώνει μια πιθανή στροφή ή εποχιακή δύναμη στην επιχειρηματική δραστηριότητα της εταιρείας. Επιπλέον, με περιθώριο μικτού κέρδους 55,58%, η Take-Two διατηρεί μια ισχυρή ικανότητα μετατροπής των εσόδων σε κέρδη, η οποία είναι απαραίτητη για τη μακροπρόθεσμη βιωσιμότητα.
Οι συμβουλές της InvestingPro υπογραμμίζουν διάφορους παράγοντες που πρέπει να λάβουν υπόψη τους οι επενδυτές. Η Take-Two διαπραγματεύεται με υψηλό πολλαπλασιαστή αποτίμησης EBITDA και υψηλό πολλαπλασιαστή αποτίμησης εσόδων, γεγονός που θα μπορούσε να σημαίνει ότι η μετοχή τιμολογείται αισιόδοξα σε σχέση με τα κέρδη προ φόρων, τόκων και αποσβέσεων, καθώς και τα έσοδά της. Επιπλέον, με τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις να υπερβαίνουν τα ρευστά διαθέσιμα, ενδέχεται να υπάρχουν ανησυχίες σχετικά με τη ρευστότητα της εταιρείας στο άμεσο μέλλον. Από τη θετική πλευρά, οι αναλυτές προβλέπουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος, και η Take-Two έχει αποδώσει υψηλές αποδόσεις την τελευταία δεκαετία, αναδεικνύοντας τη δυνατότητά της να προσφέρει αξία στους μετόχους σε βάθος χρόνου. Για όσους ενδιαφέρονται για μια βαθύτερη ανάλυση, υπάρχουν πρόσθετες συμβουλές της InvestingPro στη διεύθυνση: https://www.investing.com/pro/TTWO.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης