ΓΕΝΕΥΗ - Η ελβετική εταιρεία ιατρικής αισθητικής Teoxane SA πρότεινε την εξαγορά της Revance Therapeutics, Inc. (NASDAQ:RVNC), μιας εταιρείας βιοτεχνολογίας, έναντι 3,60 δολαρίων ανά μετοχή σε μετρητά. Σύμφωνα με τα στοιχεία του InvestingPro, η Revance, που αποτιμάται σήμερα στα 324,15 εκατομμύρια δολάρια, αντιμετωπίζει σημαντικές οικονομικές προκλήσεις με αρνητικό EBITDA -187,62 εκατομμυρίων δολαρίων τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Αυτή η προσφορά, που ανακοινώθηκε σήμερα, αντιπροσωπεύει premium 16% σε σχέση με την τιμή των 3,10 δολαρίων ανά μετοχή που είχε οριστεί στην τροποποιημένη συμφωνία της Revance με την Crown Laboratories. Η ανάλυση Εύλογης Αξίας του InvestingPro υποδεικνύει ότι η Revance μπορεί να είναι υποτιμημένη στα τρέχοντα επίπεδα, παρά τη μείωση της μετοχής της κατά σχεδόν 63% τον τελευταίο χρόνο.
Η Teoxane, η οποία κατέχει επί του παρόντος μερίδιο 6,2% στη Revance, υποστηρίζει ότι η πρότασή της αποτελεί πιο πλεονεκτική επιλογή σε σύγκριση με την υπάρχουσα συμφωνία με την Crown. Η εταιρεία έχει δηλώσει ότι είναι έτοιμη να προχωρήσει γρήγορα στην ολοκλήρωση της συναλλαγής, τονίζοντας ότι έχει ήδη πραγματοποιήσει due diligence χρησιμοποιώντας δημόσια διαθέσιμες πληροφορίες και θα χρειαζόταν μόνο περιορισμένη πρόσθετη επιβεβαίωση.
Η πιθανή εξαγορά υπόκειται σε ρυθμιστικές εγκρίσεις, τις οποίες η Teoxane προβλέπει ότι δεν θα ενέχουν σημαντικούς κινδύνους ή θα προκαλέσουν καθυστερήσεις. Η εταιρεία σημειώνει ότι οι πωλήσεις της στις ΗΠΑ πραγματοποιούνται σε μεγάλο βαθμό μέσω της πλατφόρμας της Revance και ότι δεν υπάρχουν σημαντικές επικαλύψεις στη γεωγραφία ή το χαρτοφυλάκιο προϊόντων που πιθανώς να περιπλέξουν τη διαδικασία. Η Revance έχει διατηρήσει ισχυρή ρευστότητα με τρέχοντα δείκτη 4,12, αν και η ανάλυση του InvestingPro αποκαλύπτει ότι η εταιρεία καίει γρήγορα τα μετρητά της. Αποκτήστε πρόσβαση σε 7 επιπλέον αποκλειστικά ProTips και ολοκληρωμένες μετρήσεις αποτίμησης με μια συνδρομή InvestingPro.
Με σημαντικά αποθεματικά μετρητών και κερδοφορία, η Teoxane βρίσκεται σε συζητήσεις με πηγές χρηματοδότησης για να εξασφαλίσει δεσμευμένη χρηματοδότηση για την αγορά. Σχεδιάζει να παράσχει πλήρως εγγυημένες δεσμευτικές επιστολές δέσμευσης πριν από την υπογραφή οριστικής συμφωνίας και έχει δηλώσει ότι η συμφωνία δεν θα περιλαμβάνει όρο χρηματοδότησης.
Η Jefferies LLC ενεργεί ως χρηματοοικονομικός σύμβουλος της Teoxane, με νομική συμβουλή από τη Davis Polk & Wardwell LLP στις ΗΠΑ και τη Walder Wyss SA στην Ελβετία.
Η Teoxane είναι γνωστή για τα δερματικά της εμφυτεύματα, τα οποία χρησιμοποιούν την ιδιόκτητη τεχνολογία RHA και πωλούνται σε περισσότερες από 90 χώρες. Η εταιρεία απασχολεί πάνω από 600 άτομα παγκοσμίως και διαθέτει ισχυρό ιστορικό καινοτομίας στην αγορά εμφυτευμάτων υαλουρονικού οξέος, με 15 συνθέσεις και πάνω από 180 τίτλους ευρεσιτεχνίας. Τα προϊόντα της Teoxane, μέσω της συνεργασίας τους με τη Revance, έχουν επιτύχει την 3η θέση στην αγορά των ΗΠΑ, και η εταιρεία ετοιμάζεται να λανσάρει μια σειρά δερμο-καλλυντικών προϊόντων στις ΗΠΑ φέτος.
Οι πληροφορίες σχετικά με αυτή την πρόταση εξαγοράς βασίζονται σε δελτίο τύπου της Teoxane SA.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Revance Therapeutics έχει πλοηγηθεί σε αρκετές σημαντικές εξελίξεις. Η βιοφαρμακευτική εταιρεία έχει τροποποιήσει τη συμφωνία συγχώνευσης με την Crown Laboratories, διευκρινίζοντας τον μηχανισμό υπολογισμού του Χρόνου Λήξης. Αυτό ακολουθεί την ανακοίνωση αύξησης 20% στα συνολικά καθαρά έσοδα στα 65,4 εκατομμύρια δολάρια, κυρίως λόγω αυξημένων πωλήσεων μονάδων και αύξησης των καθαρών εσόδων από προϊόντα στον τομέα της αισθητικής. Επιπλέον, το προϊόν της εταιρείας, DaxibotulinumtoxinA for Injection, έχει εξασφαλίσει έγκριση από την Εθνική Διοίκηση Ιατρικών Προϊόντων της Κίνας, σηματοδοτώντας σημαντική επέκταση στην κινεζική αγορά.
Η Revance Therapeutics βρίσκεται επίσης στη μέση μιας συγχώνευσης με την Crown Laboratories, μια ιδιωτική παγκόσμια εταιρεία περιποίησης δέρματος, σε μια συμφωνία αξίας περίπου 924 εκατομμυρίων δολαρίων. Ωστόσο, αυτή η προτεινόμενη συγχώνευση έχει οδηγήσει σε υποβαθμίσεις της αξιολόγησης της μετοχής της Revance από τη William Blair και τη Stifel σε Market Perform και Hold, αντίστοιχα, ενώ η Mizuho συνεχίζει να διατηρεί αξιολόγηση Neutral για τις μετοχές της Revance.
Η εταιρεία έχει επανειλημμένα αναβάλει την έναρξη της δημόσιας προσφοράς για τις εκκρεμείς κοινές μετοχές της λόγω συνεχιζόμενων συζητήσεων με την Crown Laboratories και τη Reba Merger Sub, γνωστές συλλογικά ως τα Μέρη του Αγοραστή. Αυτές οι καθυστερήσεις υποδηλώνουν πιθανές αλλαγές στους όρους της προσφοράς. Παρά αυτές τις προκλήσεις, τα δεδομένα από το InvestingPro δείχνουν ότι η Revance διατηρεί ισχυρό τρέχοντα δείκτη 4,12, επιδεικνύοντας ισχυρή βραχυπρόθεσμη ρευστότητα. Ωστόσο, η εταιρεία παραμένει ζημιογόνα, με τους αναλυτές να μην προβλέπουν κερδοφορία για φέτος. Αυτές είναι πρόσφατες εξελίξεις σχετικά με τη Revance Therapeutics.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης